Diagonal Spread
Diagonal Spread
Diagonal Spread هي استراتيجية تداول خيارات متقدمة تستخدم في الأسواق المالية، بما في ذلك العقود الآجلة للعملات المشفرة. تتضمن هذه الاستراتيجية شراء وبيع خيارات بنفس النوع (إما خيارات الشراء أو خيارات البيع) ولكن بأسعار إضراب مختلفة وتواريخ استحقاق مختلفة. تهدف إلى الاستفادة من الاختلافات في التقلب الضمني بين الخيارات، أو من توقعات مختلفة بشأن حركة السعر في أوقات مختلفة. تعتبر هذه الاستراتيجية معقدة نسبياً وتتطلب فهمًا جيدًا لـ الخيارات وآليات عملها.
المكونات الأساسية لـ Diagonal Spread
- ساق الشراء (Long Leg): عادةً ما يكون خيار شراء طويل الأجل بسعر إضراب أقل. يهدف هذا الجزء إلى الاستفادة من الارتفاع المحتمل في سعر الأصل الأساسي.
- ساق البيع (Short Leg): عادةً ما يكون خيار شراء قصير الأجل بسعر إضراب أعلى. يهدف هذا الجزء إلى توليد دخل فوري من قسط الخيار، ويحد من الربح المحتمل من ساق الشراء.
يمكن أيضًا تنفيذ Diagonal Spread باستخدام خيارات البيع بدلاً من خيارات الشراء، ولكن المبادئ الأساسية تظل كما هي.
كيفية عمل Diagonal Spread
تعتمد فعالية Diagonal Spread على عدة عوامل، بما في ذلك:
- التقلب الضمني (Implied Volatility): تعتبر Diagonal Spread فعالة بشكل خاص عندما يكون هناك اختلاف كبير في التقلب الضمني بين الخيارات ذات التواريخ المختلفة.
- حركة السعر (Price Movement): يجب أن يتحرك سعر الأصل الأساسي في اتجاه متوقع لكي تحقق الاستراتيجية ربحًا.
- تآكل الوقت (Time Decay): يؤثر تآكل الوقت بشكل مختلف على ساقي الخيار، مما يؤثر على ربحية الاستراتيجية.
| **العنصر** | **الوصف** | **الهدف** |
| خيار شراء طويل الأجل | سعر إضراب منخفض، تاريخ استحقاق بعيد | الاستفادة من الارتفاع المحتمل في السعر |
| خيار شراء قصير الأجل | سعر إضراب مرتفع، تاريخ استحقاق قريب | توليد دخل فوري وتقليل التكلفة |
أنواع Diagonal Spread
هناك عدة أنواع من Diagonal Spread، اعتمادًا على نوع الخيارات المستخدمة (الشراء أو البيع) واتجاه توقعاتك بشأن حركة السعر:
- Call Diagonal Spread (شراء قطري): يستخدم خيارات شراء طويلة وقصيرة.
- Put Diagonal Spread (بيع قطري): يستخدم خيارات بيع طويلة وقصيرة.
- Reverse Diagonal Spread (شراء قطري عكسي): يعكس مواضع الخيارات في Diagonal Spread التقليدي.
المخاطر والمكافآت
المخاطر:
- محدودية الربح: عادةً ما تكون أرباح Diagonal Spread محدودة.
- تعقيد: تتطلب هذه الاستراتيجية فهمًا متعمقًا لـ الخيارات وآليات عملها.
- إدارة الخسائر: قد يكون من الصعب إدارة الخسائر إذا تحرك سعر الأصل الأساسي ضد توقعاتك.
المكافآت:
- الاستفادة من التقلب الضمني: يمكن أن تكون Diagonal Spread مربحة عندما يكون هناك اختلاف كبير في التقلب الضمني.
- توليد الدخل: يمكن أن يولد بيع الخيار القصير الأجل دخلًا فوريًا.
- المرونة: يمكن تعديل Diagonal Spread لتناسب توقعاتك المختلفة بشأن حركة السعر.
أمثلة عملية
لنفترض أن سعر البيتكوين الحالي هو 60,000 دولار. يمكنك تنفيذ Diagonal Spread بالشراء:
1. شراء خيار شراء بسعر إضراب 58,000 دولار وتاريخ استحقاق بعد 6 أشهر. 2. بيع خيار شراء بسعر إضراب 62,000 دولار وتاريخ استحقاق بعد شهر واحد.
إذا ارتفع سعر البيتكوين بشكل كبير، فستستفيد من خيار الشراء الطويل الأجل. إذا ظل سعر البيتكوين ثابتًا أو انخفض قليلاً، فستستفيد من قسط الخيار الذي جمعته من بيع خيار الشراء القصير الأجل.
استراتيجيات ذات صلة
- Straddle
- Strangle
- Butterfly Spread
- Condor Spread
- Covered Call
- Protective Put
- Iron Condor
- Calendar Spread
- Volatility Trading
- Delta Neutral
- Gamma Scalping
- Mean Reversion
- Trend Following
- Arbitrage
- Pairs Trading
التحليل الفني وتحليل حجم التداول
- Moving Averages
- Fibonacci Retracements
- MACD
- RSI
- Bollinger Bands
- Volume Weighted Average Price (VWAP)
- On Balance Volume (OBV)
- Ichimoku Cloud
- Candlestick Patterns
- Support and Resistance
- Chart Patterns
- Elliott Wave Theory
- Point and Figure Charts
- Renko Charts
- Heikin Ashi
الموارد الإضافية
- التقلب الضمني
- تآكل الوقت
- اليونانيون (الخيارات)
- تسعير الخيارات
- إدارة المخاطر
- التحليل الأساسي للعملات المشفرة
- التحليل الفني للعملات المشفرة
- الاستراتيجيات المتقدمة لتداول الخيارات
ابدأ التداول الآن
سجل في IQ Option (الحد الأدنى للإيداع $10) افتح حساباً في Pocket Option (الحد الأدنى للإيداع $5)
انضم إلى مجتمعنا
اشترك في قناة Telegram الخاصة بنا @strategybin للحصول على: ✓ إشارات تداول يومية ✓ تحليلات استراتيجية حصرية ✓ تنبيهات باتجاهات السوق ✓ مواد تعليمية للمبتدئين