التقلب التاريخي
التقلب التاريخي: دليل المبتدئين في عقود العملات المشفرة المستقبلية
التقلب التاريخي هو مقياس إحصائي يقيس مدى تغير سعر أصل ما – في حالتنا، العملات المشفرة – على مدى فترة زمنية محددة. فهم التقلب التاريخي أمر بالغ الأهمية لـ تداول العقود المستقبلية، الخيارات الثنائية، و إدارة المخاطر بشكل عام. ببساطة، يخبرنا التقلب التاريخي بمدى "تذبذب" سعر الأصل في الماضي، وهذا يعطينا فكرة عن مدى احتمالية تذبذبه في المستقبل.
ما هو التقلب التاريخي وكيف يتم حسابه؟
التقلب التاريخي (Historical Volatility, HV) يُحسب عادةً من خلال تحليل أسعار الأصل عبر فترة زمنية محددة، مثل 30 يومًا، 60 يومًا، أو حتى عام كامل. الطريقة الأكثر شيوعًا لحساب التقلب التاريخي هي حساب الانحراف المعياري (Standard Deviation) للعوائد اليومية للأصل، ثم تحويله إلى نسبة مئوية سنوية.
صيغة حساب التقلب التاريخي (تقريبية):
HV = (الانحراف المعياري للعوائد اليومية) * √(عدد أيام التداول في السنة)
على سبيل المثال، إذا كان الانحراف المعياري للعوائد اليومية لـ بيتكوين هو 0.02 (2%)، وعدد أيام التداول في السنة هو 252، فإن التقلب التاريخي السنوي سيكون: 0.02 * √252 ≈ 0.317 أو 31.7%.
| الفترة الزمنية | التقلب التاريخي التقريبي لـ بيتكوين (أغسطس 2024) | |---|---| | 30 يومًا | 25% | | 60 يومًا | 28% | | 90 يومًا | 30% | | سنة واحدة | 45% |
ملاحظة: هذه الأرقام تقريبية وتتغير باستمرار مع حركة السوق.
لماذا التقلب التاريخي مهم في تداول العملات المشفرة؟
- تقييم المخاطر: يساعد التقلب التاريخي المتداولين على فهم مستوى المخاطر المرتبطة بأصل معين. الأصول ذات التقلب التاريخي العالي تعتبر أكثر خطورة، ولكنها قد تقدم أيضًا فرصًا أكبر للربح.
- تسعير الخيارات: التقلب التاريخي هو أحد العوامل الرئيسية المستخدمة في نماذج تسعير الخيارات، مثل نموذج بلاك-شولز. كلما زاد التقلب التاريخي، زادت قيمة الخيار.
- تحديد حجم المراكز: يساعد التقلب التاريخي المتداولين على تحديد حجم المراكز المناسبة بناءً على تحملهم للمخاطر. في الأسواق المتقلبة، قد يختار المتداولون تقليل حجم مراكزهم لتقليل الخسائر المحتملة.
- اختيار الاستراتيجيات: يوجه التقلب التاريخي اختيار استراتيجيات التداول. على سبيل المثال، قد يفضل المتداولون استراتيجيات مثل البيع المغطى في الأسواق المتقلبة.
- توقع الحركة المستقبلية: على الرغم من أن التقلب التاريخي لا يضمن حركة الأسعار المستقبلية، إلا أنه يمكن أن يوفر بعض المؤشرات حول مدى احتمالية حدوث تقلبات كبيرة.
الفرق بين التقلب التاريخي والتقلب الضمني
من المهم التمييز بين التقلب التاريخي و التقلب الضمني (Implied Volatility, IV). التقلب التاريخي يعتمد على بيانات الأسعار السابقة، بينما التقلب الضمني مشتق من أسعار الخيارات الحالية ويعكس توقعات السوق حول التقلب المستقبلي. عادةً ما يكون التقلب الضمني أعلى من التقلب التاريخي، خاصةً قبل الأحداث الهامة مثل إعلانات البنوك المركزية أو تحديثات التنظيم.
كيف يمكن استخدام التقلب التاريخي في استراتيجيات التداول؟
- تداول النطاق (Range Trading): في الأسواق ذات التقلب التاريخي المنخفض، يمكن للمتداولين استخدام استراتيجية تداول النطاق، حيث يشترون عند دعم المقاومة ويبيعون عند المقاومة. تداول النطاق
- تداول الاختراق (Breakout Trading): في الأسواق ذات التقلب التاريخي المرتفع، يمكن للمتداولين استخدام استراتيجية تداول الاختراق، حيث يشترون عندما يخترق السعر مستوى مقاومة أو يبيعون عندما يخترق مستوى دعم. تداول الاختراق
- استراتيجيات الخيارات: يمكن استخدام التقلب التاريخي لتحديد الخيارات المناسبة للشراء أو البيع. على سبيل المثال، يمكن للمتداولين شراء خيارات الشراء (Call Options) في الأسواق التي يتوقعون ارتفاعها، أو شراء خيارات البيع (Put Options) في الأسواق التي يتوقعون انخفاضها. استراتيجية السترادل، استراتيجية الخنق، استراتيجية الفراشة، استراتيجية الكوندور.
- استراتيجيات التحوط: يمكن استخدام التقلب التاريخي لإنشاء استراتيجيات تحوط لحماية المراكز الحالية من الخسائر المحتملة. التحوط بالخيارات
- تداول المتوسط المتحرك: استخدام المتوسط المتحرك مع مراعاة التقلب التاريخي لتحديد نقاط الدخول والخروج. متوسط المتحرك الأسي، متوسط المتحرك البسيط.
أدوات وموارد لتحليل التقلب التاريخي
- TradingView: منصة رسوم بيانية شاملة توفر أدوات لتحليل التقلب التاريخي.
- CoinGecko/CoinMarketCap: مواقع ويب توفر بيانات تاريخية عن أسعار العملات المشفرة والتقلب التاريخي.
- مواقع البورصات: العديد من بورصات العملات المشفرة توفر بيانات التقلب التاريخي لأصولها.
- برامج التحليل الفني: العديد من برامج التحليل الفني تتضمن مؤشرات للتقلب التاريخي. مؤشر متوسط المدى الحقيقي (ATR)، مؤشر بولينجر، مؤشر ستوكاستيك.
- تحليل حجم التداول: فهم حجم التداول مع التقلب التاريخي يمكن أن يعطي رؤى إضافية حول قوة الاتجاهات. تحليل دفتر الأوامر، حجم التداول على الشموع اليابانية.
الخلاصة
التقلب التاريخي هو أداة أساسية للمتداولين في أسواق العملات المشفرة. فهم كيفية حسابه وكيفية استخدامه يمكن أن يساعدك على تقييم المخاطر، وتسعير الخيارات، وتحديد حجم المراكز، واختيار استراتيجيات التداول المناسبة. تذكر أن التقلب التاريخي هو مجرد مقياس واحد من بين العديد من الأدوات التي يجب استخدامها لاتخاذ قرارات تداول مستنيرة. إدارة المخاطر هي المفتاح لتحقيق النجاح في تداول العملات المشفرة. التحليل الأساسي، التحليل الفني، نظرية الاحتمالات، علم النفس التجاري.
ابدأ التداول الآن
سجل في IQ Option (الحد الأدنى للإيداع $10) افتح حساباً في Pocket Option (الحد الأدنى للإيداع $5)
انضم إلى مجتمعنا
اشترك في قناة Telegram الخاصة بنا @strategybin للحصول على: ✓ إشارات تداول يومية ✓ تحليلات استراتيجية حصرية ✓ تنبيهات باتجاهات السوق ✓ مواد تعليمية للمبتدئين