الفروقات مقابل التعاقد
الفروقات مقابل التعاقد في تداول العملات المشفرة
مقدمة تداول العملات المشفرة يوفر العديد من الأدوات المالية، من بينها العقود الآجلة و الفروقات (CFDs). كلاهما يسمح للمتداولين بالمضاربة على حركة أسعار العملات المشفرة دون امتلاك الأصل الأساسي، لكنهما يختلفان بشكل كبير في آلياتهما ومخاطرهما ومناسبتهما لأنواع مختلفة من المتداولين. يهدف هذا المقال إلى توضيح الفروقات الجوهرية بينهما للمبتدئين.
ما هي الفروقات (CFDs)؟
الفروقات (Contracts for Difference) هي اتفاقية بين المتداول والوسيط، تتبادل فيها الأرباح أو الخسائر بناءً على الفرق في سعر الأصل الأساسي (مثل بيتكوين أو إيثريوم) بين وقت فتح الصفقة ووقت إغلاقها.
- الرافعة المالية: توفر الفروقات رافعة مالية عالية، مما يسمح للمتداولين بالتحكم في مركز أكبر برأس مال أقل. على سبيل المثال، رافعة مالية 1:10 تعني أنك تستطيع التحكم في 10 وحدات من الأصل الأساسي مقابل كل وحدة من رأس مالك.
- لا توجد ملكية للأصل: أنت لا تمتلك العملة المشفرة الأساسية. أنت ببساطة تتداول على سعرها.
- تكاليف التمويل: قد يتم تطبيق رسوم تمويل (سواب) على المراكز التي يتم الاحتفاظ بها لليلة واحدة أو أكثر.
- المرونة: توفر الفروقات مرونة أكبر من حيث حجم المركز ووقت التداول.
ما هي العقود الآجلة؟
العقود الآجلة (Futures Contracts) هي اتفاقية ملزمة قانونًا لشراء أو بيع أصل أساسي (مثل البيتكوين) بسعر محدد مسبقًا في تاريخ مستقبلي محدد.
- التوحيد القياسي: العقود الآجلة موحدة من حيث الكمية وتاريخ التسليم وجودة الأصل الأساسي.
- الهامش: يتطلب تداول العقود الآجلة إيداع هامش، وهو نسبة مئوية من قيمة العقد.
- التسوية: يمكن تسوية العقود الآجلة إما عن طريق التسليم الفعلي للأصل الأساسي (وهو أمر نادر في العملات المشفرة) أو عن طريق التسوية النقدية.
- الشفافية: عادة ما يتم تداول العقود الآجلة في البورصات المنظمة، مما يوفر شفافية أكبر من الفروقات.
الفروقات مقابل العقود الآجلة: جدول مقارنة
| الرافعة المالية | عالية جدًا (تصل إلى 1:30 أو أكثر) | أقل (عادةً 1:5 إلى 1:10) |
| الملكية | لا توجد ملكية للأصل | لا توجد ملكية مباشرة، ولكن التزام بالشراء أو البيع |
| التسوية | تسوية نقدية فقط | تسوية نقدية أو تسليم فعلي (نادر في العملات المشفرة) |
| التكاليف | سبريد، رسوم تمويل (سواب) | عمولة، رسوم هامش |
| التنظيم | أقل تنظيمًا | أكثر تنظيمًا |
| المرونة | عالية جدًا في حجم المركز والوقت | أقل مرونة، توحيد قياسي |
| التعقيد | أقل تعقيدًا | أكثر تعقيدًا |
المخاطر
كلا الأداتين تنطويان على مخاطر كبيرة، ولكنها تختلف في طبيعتها:
- الفروقات: الخطر الرئيسي هو الرافعة المالية العالية، والتي يمكن أن تؤدي إلى خسائر كبيرة وسريعة. بالإضافة إلى ذلك، قد تكون رسوم التمويل (السواب) كبيرة إذا تم الاحتفاظ بالمركز لفترة طويلة.
- العقود الآجلة: الخطر الرئيسي هو تقلبات الأسعار، بالإضافة إلى خطر الهامش. إذا تحرك السعر ضدك، فقد يطلب منك الوسيط إيداع المزيد من الهامش للحفاظ على المركز مفتوحًا.
من يجب أن يختار الفروقات؟
الفروقات قد تكون مناسبة للمتداولين:
- الذين يبحثون عن رافعة مالية عالية.
- الذين يريدون مرونة أكبر في حجم المركز ووقت التداول.
- الذين يفضلون تداولًا قصير الأجل.
- الذين لا يمانعون في دفع رسوم تمويل (سواب).
من يجب أن يختار العقود الآجلة؟
العقود الآجلة قد تكون مناسبة للمتداولين:
- الذين يبحثون عن شفافية أكبر.
- الذين يريدون الوصول إلى بورصات منظمة.
- الذين يفضلون تداولًا طويل الأجل.
- الذين يفهمون المخاطر المرتبطة بالهامش.
استراتيجيات التداول ذات الصلة
- التداول المتأرجح
- التداول اليومي
- التحوط
- تداول الاتجاه
- تداول الاختراق
- تداول الانعكاس
- استراتيجية مارتينجال
- استراتيجية فيبوناتشي
- استراتيجية بولينجر باندز
- استراتيجية المتوسطات المتحركة
- استراتيجية RSI
- استراتيجية MACD
- استراتيجية Ichimoku Cloud
- استراتيجية حجم التداول
- استراتيجية الدعم والمقاومة
التحليل الفني وحجم التداول
- التحليل الفني
- الشموع اليابانية
- مؤشرات التداول
- أنماط الرسوم البيانية
- حجم التداول
- عمق السوق
- مكتب الأوامر
خاتمة
يعتمد اختيار الأداة المناسبة (الفروقات أو العقود الآجلة) على أهدافك الاستثمارية وتحملك للمخاطر ومعرفتك بالسوق. من المهم فهم المخاطر المرتبطة بكل أداة قبل البدء في التداول. تذكر دائمًا إدارة المخاطر بشكل فعال واستخدام أوامر وقف الخسارة لحماية رأس مالك. إدارة المخاطر هي عنصر أساسي في التداول الناجح. التحليل الأساسي و التحليل الفني يمكن أن يساعدا في اتخاذ قرارات تداول مستنيرة. السيولة أيضاً عامل مهم يجب مراعاته. تنويع المحفظة يمكن أن يقلل من المخاطر الإجمالية. الوساطة تلعب دوراً هاماً في الوصول إلى هذه الأسواق. الضرائب المتعلقة بتداول العملات المشفرة تختلف حسب البلد. الأمن السيبراني هو جانب حيوي لحماية استثماراتك. تاريخ العملات المشفرة يمكن أن يوفر رؤى قيمة. العملات المستقرة هي بديل أقل تقلبًا. الويب 3.0 و البلوك تشين هما التقنيات الأساسية للعملات المشفرة. التعدين هو عملية التحقق من المعاملات.
ابدأ التداول الآن
سجل في IQ Option (الحد الأدنى للإيداع $10) افتح حساباً في Pocket Option (الحد الأدنى للإيداع $5)
انضم إلى مجتمعنا
اشترك في قناة Telegram الخاصة بنا @strategybin للحصول على: ✓ إشارات تداول يومية ✓ تحليلات استراتيجية حصرية ✓ تنبيهات باتجاهات السوق ✓ مواد تعليمية للمبتدئين