Triple Witching

```wiki

Triple Witching: دليل شامل للمبتدئين

Triple Witching (التحويل الثلاثي) هو مصطلح يُستخدم في أسواق المال لوصف يوم محدد يحدث أربع مرات في السنة، يتم فيه انتهاء صلاحية ثلاثة أنواع مختلفة من العقود المشتقة في نفس الوقت. هذا الحدث يمكن أن يؤدي إلى تقلبات كبيرة في الأسعار وحجم التداول، مما يثير اهتمام المتداولين في الخيارات الثنائية وتداول الأسهم على حد سواء. يهدف هذا المقال إلى تقديم شرح مفصل لـ Triple Witching للمبتدئين، مع التركيز على آثاره على الأسواق وكيف يمكن للمتداولين الاستفادة منه أو التحوط ضد مخاطره.

ما هي العقود التي تنتهي صلاحيتها في Triple Witching؟

في Triple Witching، تنتهي صلاحية ثلاثة أنواع من العقود:

عقود المؤشرات المستقبلية للأسهم (Stock Index Futures): هذه العقود تمثل اتفاقية لشراء أو بيع مؤشر سوق الأسهم (مثل S&P 500 أو Nasdaq 100) في تاريخ محدد في المستقبل. المؤشرات المستقبلية هي أدوات مالية معقدة تستخدم للمضاربة أو التحوط.
عقود الخيارات على المؤشرات المستقبلية (Stock Index Options): تمنح هذه العقود الحق (وليس الالتزام) في شراء أو بيع عقد مؤشر مستقبلي بسعر محدد (سعر التنفيذ) في تاريخ محدد أو قبله. الخيارات توفر مرونة أكبر من العقود المستقبلية.
عقود الخيارات على الأسهم الفردية (Single-Stock Options): هذه العقود تمنح الحق في شراء أو بيع أسهم فردية بسعر محدد في تاريخ محدد. الأسهم هي الوحدات الأساسية للملكية في شركة.

متى يحدث Triple Witching؟

يحدث Triple Witching في الجمعة الثالثة من أشهر مارس ويونيو وسبتمبر وديسمبر. هذه التواريخ محددة مسبقًا من قبل بورصة شيكاغو التجارية (CBOE).

لماذا يحدث Triple Witching؟

تعتمد العقود المشتقة على تاريخ انتهاء الصلاحية. عندما يقترب تاريخ انتهاء الصلاحية، يجب على حاملي العقود اتخاذ قرار: إما ممارسة العقد (إذا كان ذلك مربحًا) أو بيعه قبل انتهاء صلاحيته. هذا يؤدي إلى زيادة في حجم التداول والتقلبات في الأسعار. Triple Witching يجمع بين انتهاء صلاحية ثلاثة أنواع من العقود، مما يزيد من هذه التأثيرات.

كيف يؤثر Triple Witching على الأسواق؟

زيادة حجم التداول: مع اقتراب تاريخ Triple Witching، يزداد حجم التداول بشكل كبير حيث يحاول المتداولون تعديل مراكزهم أو إغلاقها قبل انتهاء الصلاحية.
تقلبات الأسعار: يمكن أن تؤدي زيادة حجم التداول إلى تقلبات كبيرة في الأسعار. يمكن أن تتحرك الأسعار بشكل حاد في أي من الاتجاهين، مما يخلق فرصًا للمتداولين ولكنه يزيد أيضًا من المخاطر.
تأثيرات على الأسهم الفردية: يمكن أن تتأثر الأسهم الفردية بشكل خاص بـ Triple Witching، خاصة تلك التي لديها حجم تداول كبير في عقود الخيارات الخاصة بها.
تلاعب محتمل بالسوق: في بعض الحالات، قد يحاول المتداولون الكبار (مثل صناديق التحوط) التلاعب بالسوق للاستفادة من تقلبات Triple Witching.

استراتيجيات التداول خلال Triple Witching

على الرغم من المخاطر المرتبطة بـ Triple Witching، يمكن للمتداولين الاستفادة من زيادة التقلبات. إليك بعض الاستراتيجيات التي يمكن استخدامها:

تداول التقلبات (Volatility Trading): يمكن للمتداولين استخدام استراتيجيات مثل Straddle و Strangle للاستفادة من زيادة التقلبات المتوقعة.
تداول الاتجاه (Trend Trading): إذا كان هناك اتجاه واضح في السوق قبل Triple Witching، يمكن للمتداولين الاستمرار في تتبع هذا الاتجاه. التحليل الفني يمكن أن يساعد في تحديد الاتجاهات.
تداول الاختراق (Breakout Trading): يمكن للمتداولين البحث عن اختراقات في الأسعار (سواء صعودًا أو هبوطًا) والاستفادة من الزخم الناتج.
تداول النطاق (Range Trading): إذا كان السوق يتداول في نطاق ضيق، يمكن للمتداولين شراء عند الدعم وبيع عند المقاومة.
التحوط (Hedging): يمكن للمتداولين استخدام عقود الخيارات للتحوط ضد المخاطر المحتملة في محافظهم الاستثمارية. التحوط هو استراتيجية لتقليل الخسائر المحتملة.

فهم المؤشرات الفنية خلال Triple Witching

خلال Triple Witching، يمكن أن تصبح المؤشرات الفنية أقل موثوقية بسبب التقلبات العالية. ومع ذلك، لا تزال هناك بعض المؤشرات التي يمكن أن تكون مفيدة:

مؤشر القوة النسبية (RSI): يمكن أن يساعد في تحديد ما إذا كان السوق في منطقة ذروة الشراء أو ذروة البيع. RSI هو مؤشر زخم يقيس حجم التغيرات الأخيرة في الأسعار.
مؤشر الماكد (MACD): يمكن أن يساعد في تحديد الاتجاهات وتوليد إشارات الشراء والبيع. MACD هو مؤشر زخم يوضح العلاقة بين متوسطين متحركين للأسعار.
المتوسطات المتحركة (Moving Averages): يمكن أن تساعد في تحديد الاتجاهات وتوفير مستويات دعم ومقاومة ديناميكية.
بولينجر باندز (Bollinger Bands): يمكن أن تساعد في تحديد التقلبات وتحديد نقاط الدخول والخروج المحتملة. بولينجر باندز هي نطاقات حول متوسط متحرك تعكس تقلبات الأسعار.
مؤشر حجم التداول (Volume Indicators): يمكن أن يساعد في تأكيد قوة الاتجاهات وتحديد الاختراقات. حجم التداول هو عدد الأسهم أو العقود التي تم تداولها خلال فترة زمنية معينة.

تحليل حجم التداول خلال Triple Witching

خلال Triple Witching، من المهم مراقبة حجم التداول بعناية. زيادة كبيرة في حجم التداول يمكن أن تشير إلى أن السوق يتحرك بقوة في اتجاه معين. يمكن أن يساعد تحليل حجم التداول في تأكيد إشارات الشراء والبيع وتحديد الاختراقات الخاطئة.

استراتيجيات الخيارات الثنائية خلال Triple Witching

يمكن للمتداولين في الخيارات الثنائية الاستفادة من تقلبات Triple Witching من خلال اختيار الخيارات المناسبة بناءً على توقعاتهم لحركة الأسعار:

Call Options: إذا كنت تتوقع أن يرتفع سعر الأصل، يمكنك شراء خيار Call.
Put Options: إذا كنت تتوقع أن ينخفض سعر الأصل، يمكنك شراء خيار Put.
High/Low Options: يمكنك المراهنة على ما إذا كان سعر الأصل سيكون أعلى أو أقل من مستوى معين في وقت محدد.
Touch/No Touch Options: يمكنك المراهنة على ما إذا كان سعر الأصل سيمس مستوى معين أم لا.

- تحذير:** تداول الخيارات الثنائية ينطوي على مخاطر عالية، ومن المهم فهم المخاطر قبل التداول.

أمثلة على استراتيجيات متقدمة

**Iron Condor:** استراتيجية محايدة تستفيد من انخفاض التقلبات المتوقعة بعد Triple Witching.
**Butterfly Spread:** استراتيجية تستفيد من توقع بقاء سعر الأصل ضمن نطاق معين.
**Calendar Spread:** استراتيجية تستفيد من الاختلافات في أسعار الخيارات ذات تواريخ انتهاء الصلاحية المختلفة.
**Ratio Spread:** استراتيجية تستخدم عددًا مختلفًا من خيارات الشراء والبيع للاستفادة من حركة الأسعار المتوقعة.
**Diagonal Spread:** استراتيجية تجمع بين تواريخ انتهاء الصلاحية وأسعار التنفيذ المختلفة.

نصائح للمتداولين خلال Triple Witching

كن حذرًا: Triple Witching يمكن أن يكون وقتًا متقلبًا وغير متوقع.
استخدم أوامر وقف الخسارة (Stop-Loss Orders): لحماية رأس المال الخاص بك. أوامر وقف الخسارة هي أوامر لبيع الأصل تلقائيًا إذا انخفض سعره إلى مستوى معين.
لا تفرط في التداول: من السهل أن تنخرط في تداول مفرط خلال Triple Witching.
ابحث جيدًا: قبل اتخاذ أي قرارات تداول.
فهم المخاطر: واقبلها قبل التداول.
استخدم التحليل الفني والأساسي: لاتخاذ قرارات مستنيرة. التحليل الأساسي يركز على العوامل الاقتصادية والمالية التي تؤثر على قيمة الأصل.
راقب حجم التداول: لتأكيد قوة الاتجاهات.
كن على دراية بأخبار السوق: والأحداث التي يمكن أن تؤثر على الأسعار.
فكر في التحوط: لتقليل المخاطر.
تجنب التداول العاطفي: اتخذ قرارات منطقية بناءً على التحليل.

مصادر إضافية

الخلاصة

Triple Witching هو حدث مهم في أسواق المال يمكن أن يوفر فرصًا للمتداولين ولكنه يزيد أيضًا من المخاطر. من خلال فهم كيفية عمل Triple Witching واستخدام استراتيجيات التداول المناسبة، يمكن للمتداولين الاستفادة من زيادة التقلبات وحماية رأس المال الخاص بهم. تذكر دائمًا إجراء البحث الخاص بك وفهم المخاطر قبل اتخاذ أي قرارات تداول. ``` ```

ابدأ التداول الآن

سجّل في IQ Option (الحد الأدنى للإيداع 10 دولار) افتح حساباً في Pocket Option (الحد الأدنى للإيداع 5 دولار)

انضم إلى مجتمعنا

اشترك في قناة Telegram الخاصة بنا @strategybin لتصلك: ✓ إشارات تداول يومية ✓ تحليلات استراتيجية حصرية ✓ تنبيهات اتجاهات السوق ✓ مواد تعليمية للمبتدئين