அபாய மதிப்பீட்டு முறைகள்
- அபாய மதிப்பீட்டு முறைகள்
பைனரி ஆப்ஷன் பரிவர்த்தனையில் அபாய மதிப்பீடு என்பது ஒரு முக்கியமான அம்சமாகும். முதலீட்டாளர்கள் தங்கள் முதலீடுகளைப் பாதுகாக்கவும், சாத்தியமான இழப்புகளைக் குறைக்கவும் இது உதவுகிறது. இந்த கட்டுரை, அபாய மதிப்பீட்டு முறைகள் பற்றிய ஒரு விரிவான அறிமுகத்தை வழங்குகிறது.
அபாயம் என்றால் என்ன?
அபாயம் என்பது ஒரு நிகழ்வின் நிகழ்தகவு மற்றும் அந்த நிகழ்வு ஏற்பட்டால் ஏற்படும் இழப்பின் அளவு ஆகியவற்றின் கலவையாகும். பைனரி ஆப்ஷன் பரிவர்த்தனையில், அபாயம் என்பது சந்தை நகர்வுகளால் ஏற்படும் சாத்தியமான இழப்பு ஆகும்.
பைனரி ஆப்ஷன் பரிவர்த்தனையில் உள்ள அபாயங்கள் பல காரணிகளைப் பொறுத்தது:
- சந்தை மாறும் தன்மை: சந்தை எவ்வளவு வேகமாக மாறுகிறது என்பதை இது குறிக்கிறது. சந்தை அதிக மாறும் தன்மையுடன் இருந்தால், அபாயம் அதிகமாக இருக்கும்.
- கால அளவு: பைனரி ஆப்ஷன் பரிவர்த்தனையின் கால அளவு எவ்வளவு அதிகமாக இருக்கிறதோ, அவ்வளவு அதிகமாக அபாயம் இருக்கும்.
- முதலீட்டுத் தொகை: முதலீட்டுத் தொகை அதிகமாக இருந்தால், அபாயம் அதிகமாக இருக்கும்.
- சந்தை பற்றிய அறிவு: சந்தையைப் பற்றிய அறிவு குறைவாக இருந்தால், அபாயம் அதிகமாக இருக்கும்.
அபாய மதிப்பீட்டு முறைகள்
பைனரி ஆப்ஷன் பரிவர்த்தனையில் அபாயத்தை மதிப்பிடுவதற்கு பல முறைகள் உள்ளன. அவற்றில் சில முக்கியமான முறைகள் கீழே கொடுக்கப்பட்டுள்ளன:
1. தரமான அபாய மதிப்பீடு
தரமான அபாய மதிப்பீடு என்பது அபாயத்தை அளவிட வார்த்தைகள் மற்றும் விளக்கங்களைப் பயன்படுத்துகிறது. இது பொதுவாக ஒரு அனுபவமிக்க வர்த்தகரின் கருத்துக்களை அடிப்படையாகக் கொண்டது.
- சந்தை பகுப்பாய்வு: சந்தையின் போக்குகள் மற்றும் சாத்தியமான மாற்றங்களை அடையாளம் காணுதல். தொழில்நுட்ப பகுப்பாய்வு மற்றும் அடிப்படை பகுப்பாய்வு ஆகியவை இதில் அடங்கும்.
- சூழல் பகுப்பாய்வு: பொருளாதார மற்றும் அரசியல் காரணிகள் சந்தையை எவ்வாறு பாதிக்கலாம் என்பதைப் புரிந்துகொள்வது.
- உணர்ச்சி பகுப்பாய்வு: சந்தை பங்கேற்பாளர்களின் மனநிலையை மதிப்பிடுவது.
2. அளவு அபாய மதிப்பீடு
அளவு அபாய மதிப்பீடு என்பது அபாயத்தை அளவிட கணித சூத்திரங்கள் மற்றும் புள்ளிவிவர மாதிரிகளைப் பயன்படுத்துகிறது. இது மிகவும் துல்லியமான மற்றும் புறநிலையான முறையாகக் கருதப்படுகிறது.
- மதிப்பு ஆபத்தில் (Value at Risk - VaR): இது ஒரு குறிப்பிட்ட காலப்பகுதியில் குறிப்பிட்ட நம்பிக்கையுடன் எதிர்பார்க்கப்படும் அதிகபட்ச இழப்பை அளவிடுகிறது.
- எதிர்பார்க்கப்படும் குறைபாடு (Expected Shortfall - ES): இது VaR ஐ விட அதிக பழமைவாத மதிப்பீட்டை வழங்குகிறது. இது எதிர்பார்க்கப்படும் இழப்பின் சராசரி அளவை அளவிடுகிறது.
- பீட்டா (Beta): இது ஒரு சொத்தின் விலை சந்தையின் விலையுடன் எவ்வளவு தொடர்புடையது என்பதை அளவிடுகிறது.
- சராசரி உண்மை வரம்பு (Average True Range - ATR): இது ஒரு குறிப்பிட்ட காலப்பகுதியில் சொத்தின் விலையின் மாறும் தன்மையை அளவிடுகிறது.
3. உணர்திறன் பகுப்பாய்வு
உணர்திறன் பகுப்பாய்வு என்பது ஒரு குறிப்பிட்ட காரணியில் ஏற்படும் மாற்றங்கள் அபாயத்தை எவ்வாறு பாதிக்கின்றன என்பதை மதிப்பிடுகிறது. இது முக்கியமான காரணிகளை அடையாளம் காண உதவுகிறது.
- சценаரியோ பகுப்பாய்வு: வெவ்வேறு சூழ்நிலைகளில் அபாயத்தை மதிப்பிடுதல்.
- ஸ்ட்ரெஸ் டெஸ்டிங் (Stress Testing): தீவிர சூழ்நிலைகளில் அபாயத்தை மதிப்பிடுதல்.
4. மான்டே கார்லோ உருவகப்படுத்துதல்
மான்டே கார்லோ உருவகப்படுத்துதல் என்பது ஒரு சிக்கலான அமைப்பில் அபாயத்தை மதிப்பிடுவதற்குப் பயன்படுத்தப்படும் ஒரு கணினி அடிப்படையிலான நுட்பமாகும். இது பல சீரற்ற மாதிரிகளை உருவாக்குகிறது மற்றும் அபாயத்தை மதிப்பிடுவதற்கு அவற்றைப் பயன்படுத்துகிறது.
5. கருப்பு-ஸ்கோல்ஸ் மாதிரி (Black-Scholes Model)
இது ஆப்ஷன் விலையை நிர்ணயிக்கப் பயன்படும் ஒரு கணித மாதிரி. இது பைனரி ஆப்ஷன்களின் அபாயத்தை மதிப்பிடுவதற்குப் பயன்படுத்தப்படலாம். இருப்பினும், இது சில அனுமானங்களை அடிப்படையாகக் கொண்டது, எனவே அதன் முடிவுகள் எப்போதும் துல்லியமாக இருக்காது. ஆப்ஷன் விலை நிர்ணயம் பற்றி மேலும் அறியவும்.
அபாய மேலாண்மை உத்திகள்
அபாயத்தை மதிப்பிட்ட பிறகு, அதை நிர்வகிக்க சில உத்திகளைப் பயன்படுத்தலாம். சில முக்கியமான உத்திகள் கீழே கொடுக்கப்பட்டுள்ளன:
- டைவர்சிஃபிகேஷன் (Diversification): வெவ்வேறு சொத்துக்களில் முதலீடு செய்வதன் மூலம் அபாயத்தைக் குறைத்தல். போர்ட்ஃபோலியோ மேலாண்மை பற்றி மேலும் அறியவும்.
- ஹெட்ஜிங் (Hedging): அபாயத்தை ஈடுசெய்யும் ஒரு நிலையான நிலையை எடுப்பது.
- ஸ்டாப்-லாஸ் ஆர்டர்கள் (Stop-Loss Orders): ஒரு குறிப்பிட்ட விலைக்கு கீழ் சொத்தின் விலை குறைந்தால், தானாகவே விற்பனை செய்ய ஒரு ஆர்டரை அமைப்பது.
- நிலையான அளவு நிலை (Fixed Fractional Position Sizing): ஒவ்வொரு வர்த்தகத்திற்கும் முதலீட்டுத் தொகையை நிலையான சதவீதமாக அமைப்பது.
- சரியான பண மேலாண்மை (Proper Money Management): உங்கள் மூலதனத்தைப் பாதுகாப்பதற்கும், இழப்புகளைக் குறைப்பதற்கும் ஒரு திட்டத்தை உருவாக்குதல். பண மேலாண்மை பற்றி மேலும் அறியவும்.
- சந்தை பகுப்பாய்வு கருவிகள்: சந்தை போக்குகளைப் புரிந்துகொள்ளவும், அபாயத்தை மதிப்பிடவும், கருவிகளைப் பயன்படுத்துதல். சந்தை பகுப்பாய்வு பற்றி மேலும் அறியவும்.
பைனரி ஆப்ஷன்களில் அபாயத்தை குறைப்பதற்கான உதவிக்குறிப்புகள்
- சந்தையைப் பற்றி நன்கு தெரிந்து கொள்ளுங்கள்: நீங்கள் வர்த்தகம் செய்யும் சொத்துக்களைப் பற்றி முழுமையாகப் புரிந்து கொள்ளுங்கள்.
- ஒரு வர்த்தகத் திட்டத்தை உருவாக்குங்கள்: நீங்கள் எப்போது வர்த்தகம் செய்வீர்கள், எவ்வளவு முதலீடு செய்வீர்கள், எப்போது வெளியேறுவீர்கள் என்பதைத் திட்டமிடுங்கள்.
- உணர்ச்சிகளுக்கு அடிபணிய வேண்டாம்: உங்கள் வர்த்தகத் திட்டத்தைப் பின்பற்றுங்கள் மற்றும் உணர்ச்சிகரமான முடிவுகளை எடுக்க வேண்டாம்.
- சிறு முதலீடுகளுடன் தொடங்கவும்: நீங்கள் அனுபவம் பெறும் வரை சிறிய முதலீடுகளைச் செய்யுங்கள்.
- நிறுத்த-இழப்பு ஆர்டர்களைப் பயன்படுத்தவும்: உங்கள் இழப்புகளைக் குறைக்க நிறுத்த-இழப்பு ஆர்டர்களைப் பயன்படுத்தவும்.
- உங்கள் போர்ட்ஃபோலியோவை பல்வகைப்படுத்துங்கள்: உங்கள் அபாயத்தைக் குறைக்க வெவ்வேறு சொத்துக்களில் முதலீடு செய்யுங்கள்.
- தொடர்ந்து கற்றுக்கொள்ளுங்கள்: சந்தை தொடர்ந்து மாறுகிறது, எனவே நீங்கள் தொடர்ந்து கற்றுக்கொள்ள வேண்டும். பைனரி ஆப்ஷன் கல்வி பற்றி மேலும் அறியவும்.
- சரியான தரகர் (Broker) தேர்வு: நம்பகமான மற்றும் ஒழுங்குபடுத்தப்பட்ட தரகரைத் தேர்வு செய்யவும். பைனரி ஆப்ஷன் தரகர்கள் பற்றி மேலும் அறியவும்.
- சந்தை செய்திகளைப் பின்தொடரவும்: பொருளாதார மற்றும் அரசியல் நிகழ்வுகள் சந்தையை எவ்வாறு பாதிக்கலாம் என்பதைப் புரிந்து கொள்ளுங்கள்.
- வர்த்தக உளவியல் (Trading Psychology): உங்கள் உணர்ச்சிகளைக் கட்டுப்படுத்தவும், ஒழுக்கமான வர்த்தக முடிவுகளை எடுக்கவும் கற்றுக்கொள்ளுங்கள்.
- தொழில்நுட்ப குறிகாட்டிகள் (Technical Indicators): நகரும் சராசரி (Moving Averages), ஆர்எஸ்ஐ (RSI) போன்ற குறிகாட்டிகளைப் பயன்படுத்தி வர்த்தக வாய்ப்புகளை அடையாளம் காணுங்கள். தொழில்நுட்ப குறிகாட்டிகள் பற்றி மேலும் அறியவும்.
- கட்ட விளக்கப்படங்கள் (Candlestick Patterns): பல்வேறு கட்ட விளக்கப்பட வடிவங்களை அடையாளம் கண்டு, சந்தை போக்குகளைப் புரிந்து கொள்ளுங்கள்.
- விலை நடவடிக்கை (Price Action): விலை நகர்வுகளைப் பகுப்பாய்வு செய்து, வர்த்தக முடிவுகளை எடுக்கவும்.
- சந்தை ஆழம் (Market Depth): ஆர்டர் புத்தகத்தை (Order Book) பகுப்பாய்வு செய்வதன் மூலம் சந்தை அழுத்தத்தைக் கண்டறியவும்.
முடிவுரை
பைனரி ஆப்ஷன் பரிவர்த்தனையில் அபாய மதிப்பீடு என்பது ஒரு முக்கியமான செயல்முறையாகும். சரியான அபாய மதிப்பீட்டு முறைகளைப் பயன்படுத்துவதன் மூலம், முதலீட்டாளர்கள் தங்கள் முதலீடுகளைப் பாதுகாக்கவும், சாத்தியமான இழப்புகளைக் குறைக்கவும் முடியும்.
இப்போது பரிவர்த்தனையை தொடங்குங்கள்
IQ Option-ல் பதிவு செய்யவும் (குறைந்தபட்ச டெபாசிட் $10) Pocket Option-ல் கணக்கு திறக்கவும் (குறைந்தபட்ச டெபாசிட் $5)
எங்கள் சமூகத்தில் சேருங்கள்
எங்கள் Telegram சேனலுக்கு சேர்ந்து @strategybin பெறுங்கள்: ✓ தினசரி பரிவர்த்தனை சமிக்ஞைகள் ✓ சிறப்பு உத்திகள் மற்றும் ஆலோசனைகள் ✓ சந்தை சார்ந்த அறிவிப்புகள் ✓ தொடக்க அடிப்படையிலான கல்வி பொருட்கள்
