OBV (On Balance Volume)

অবস্থান আয়তন (OBV) : একটি বিস্তারিত আলোচনা

অবস্থান আয়তন (On Balance Volume বা OBV) একটি জনপ্রিয় টেকনিক্যাল অ্যানালাইসিস সূচক যা কোনো শেয়ার বা অ্যাসেটের মূল্যের পরিবর্তনের সাথে ভলিউম-এর সম্পর্ক বিশ্লেষণ করে। এটি বাজারের গতিবিধি এবং সম্ভাব্য মূল্য পরিবর্তনের পূর্বাভাস দিতে সাহায্য করে। OBV মূলত একটি কিউমুলেটিভ সূচক, যা সময়ের সাথে সাথে ভলিউমের পরিবর্তনগুলি যোগ করে তৈরি করা হয়। এই নিবন্ধে, আমরা OBV-এর ধারণা, গণনা পদ্ধতি, ব্যবহার, এবং বাইনারি অপশন ট্রেডিং-এ এর প্রয়োগ নিয়ে বিস্তারিত আলোচনা করব।

OBV-এর ধারণা

OBV ধারণাটি জোসেফ গ্র্যানেল্ড (Joseph Granville) দ্বারা ১৯ sixties-এর দশকে তৈরি করা হয়েছিল। গ্র্যানেল্ডের মতে, ভলিউম বাজারের গতিবিধির একটি গুরুত্বপূর্ণ সূচক। OBV শুধুমাত্র দামের পরিবর্তন নয়, সেই পরিবর্তনের সাথে ভলিউমের সম্পর্ক বিবেচনা করে। যদি দাম বাড়ে এবং ভলিউমও বাড়ে, তবে এটি একটি শক্তিশালী বুলিশ (bullish) সংকেত দেয়। অন্যদিকে, দাম বাড়লেও ভলিউম কম থাকলে, এটি দুর্বল বুলিশ সংকেত বা সম্ভাব্য রিভার্সাল-এর ইঙ্গিত হতে পারে।

OBV গণনা পদ্ধতি

OBV গণনা করা বেশ সহজ। নিচে এর ধাপগুলো উল্লেখ করা হলো:

১. প্রাথমিক OBV মান নির্ধারণ: প্রথম দিনের OBV মান হলো ঐ দিনের ভলিউম। ২. পরবর্তী দিনের OBV গণনা:

  * যদি দিনের দাম আগের দিনের চেয়ে বেশি হয়, তাহলে OBV-এর সাথে দিনের ভলিউম যোগ করা হয়।
  * যদি দিনের দাম আগের দিনের চেয়ে কম হয়, তাহলে OBV থেকে দিনের ভলিউম বিয়োগ করা হয়।
  * যদি দিনের দাম অপরিবর্তিত থাকে, তাহলে OBV অপরিবর্তিত থাকে।

একটি উদাহরণ দিলে বিষয়টি আরও স্পষ্ট হবে:

OBV গণনার উদাহরণ
দিন ! দাম ! ভলিউম ! OBV !
১	১০০	১০,০০০	১০,০০০
২	১০২	১৫,০০০	২৫,০০০
৩	১০৫	১২,০০০	৩৭,০০০
৪	১০৩	৮,০০০	২৯,০০০
৫	১০৬	১৪,০০০	৪৩,০০০

এই উদাহরণে, আমরা দেখতে পাচ্ছি যে দাম বাড়লে OBV বাড়ছে, এবং দাম কমলে OBV কমছে।

OBV-এর ব্যবহার

OBV বিভিন্নভাবে ট্রেডারদের সাহায্য করতে পারে। নিচে এর কিছু গুরুত্বপূর্ণ ব্যবহার উল্লেখ করা হলো:

ট্রেন্ড নির্ধারণ: OBV আপট্রেন্ডে থাকলে, এটি ইঙ্গিত দেয় যে কেনাবেচার চাপ বাড়ছে এবং ট্রেন্ড শক্তিশালী হচ্ছে। ডাউনট্রেন্ডে থাকলে, এটি দুর্বলতা নির্দেশ করে।
ডাইভারজেন্স সনাক্তকরণ: দাম এবং OBV-এর মধ্যে ডাইভারজেন্স (divergence) একটি গুরুত্বপূর্ণ সংকেত। বুলিশ ডাইভারজেন্স (bullish divergence) দেখা যায় যখন দাম কমতে থাকে কিন্তু OBV বাড়তে থাকে, যা রিভার্সালের সম্ভাবনা নির্দেশ করে। বিয়ারিশ ডাইভারজেন্স (bearish divergence) দেখা যায় যখন দাম বাড়তে থাকে কিন্তু OBV কমতে থাকে, যা রিভার্সালের সম্ভাবনা নির্দেশ করে।
ব্রেকআউট নিশ্চিতকরণ: OBV ব্রেকআউটের সময় ভলিউম বৃদ্ধি সমর্থন করলে, এটি একটি শক্তিশালী সংকেত দেয়।
সমর্থন এবং প্রতিরোধ নির্ধারণ: OBV-এর লেভেলগুলি সমর্থন এবং প্রতিরোধের মতো কাজ করতে পারে।

বাইনারি অপশন ট্রেডিং-এ OBV-এর প্রয়োগ

বাইনারি অপশন ট্রেডিং-এ OBV একটি শক্তিশালী টুল হতে পারে। নিচে এর কিছু প্রয়োগ উল্লেখ করা হলো:

কল অপশন (Call Option): যদি OBV আপট্রেন্ডে থাকে এবং দামের সাথে বাড়ছে, তাহলে কল অপশন কেনা যেতে পারে। বুলিশ ডাইভারজেন্স দেখা গেলে, এটি কল অপশনের জন্য একটি শক্তিশালী সংকেত।
পুট অপশন (Put Option): যদি OBV ডাউনট্রেন্ডে থাকে এবং দামের সাথে কমছে, তাহলে পুট অপশন কেনা যেতে পারে। বিয়ারিশ ডাইভারজেন্স দেখা গেলে, এটি পুট অপশনের জন্য একটি শক্তিশালী সংকেত।
সময়ের আগে ট্রেড বন্ধ করা: OBV যদি অপ্রত্যাশিতভাবে বিপরীত দিকে যেতে শুরু করে, তাহলে ট্রেডটি সময়ের আগে বন্ধ করে দেওয়া উচিত।
নিশ্চিতকরণ সংকেত: অন্যান্য টেকনিক্যাল ইন্ডিকেটর যেমন মুভিং এভারেজ (Moving Average), আরএসআই (RSI) এবং এমএসিডি (MACD)-এর সাথে OBV ব্যবহার করে ট্রেডিংয়ের সিদ্ধান্ত আরও নিশ্চিত করা যেতে পারে।

OBV-এর সীমাবদ্ধতা

OBV একটি কার্যকর টুল হলেও এর কিছু সীমাবদ্ধতা রয়েছে:

ভুল সংকেত: OBV মাঝে মাঝে ভুল সংকেত দিতে পারে, বিশেষ করে সাইডওয়েজ মার্কেটে (sideways market)।
বিলম্বিত সংকেত: OBV সাধারণত মূল্যের পরিবর্তনের পরে সংকেত দেয়, তাই তাৎক্ষণিক ট্রেডিংয়ের জন্য এটি উপযুক্ত নাও হতে পারে।
ভলিউমের নির্ভুলতা: OBV-এর কার্যকারিতা ভলিউম ডেটার নির্ভুলতার উপর নির্ভরশীল। ভুল ভলিউম ডেটা ভুল সংকেত দিতে পারে।

অন্যান্য ভলিউম ভিত্তিক সূচক

OBV ছাড়াও আরও কিছু গুরুত্বপূর্ণ ভলিউম ভিত্তিক সূচক রয়েছে, যা ট্রেডাররা ব্যবহার করে:

ভলিউম ওয়েটেড এভারেজ প্রাইস (VWAP): এটি একটি নির্দিষ্ট সময়ের জন্য গড় মূল্য নির্ণয় করে, যেখানে ভলিউমকে বিবেচনা করা হয়।
অ্যাকুমুলেশন/ডিস্ট্রিবিউশন লাইন (A/D Line): এটি OBV-এর মতোই কাজ করে, তবে দামের ক্লোজিং প্রাইসের উপর ভিত্তি করে গণনা করা হয়।
মানি ফ্লো ইনডেক্স (MFI): এটি একটি মোমেন্টাম অসিলিলেটর (momentum oscillator) যা মূল্য এবং ভলিউম উভয়ই বিবেচনা করে।
চাইকিন মানি ফ্লো (CMF): এটি একটি নির্দিষ্ট সময়ের মধ্যে অর্থ প্রবাহের পরিমাণ পরিমাপ করে।

OBV এবং অন্যান্য টেকনিক্যাল অ্যানালাইসিস টুলের সমন্বয়

OBV-কে আরও কার্যকরভাবে ব্যবহার করার জন্য, এটিকে অন্যান্য টেকনিক্যাল অ্যানালাইসিস টুলের সাথে সমন্বয় করা উচিত। নিচে কয়েকটি উদাহরণ দেওয়া হলো:

OBV এবং মুভিং এভারেজ: OBV-কে মুভিং এভারেজের সাথে ব্যবহার করে ট্রেন্ডের দিক এবং শক্তি নির্ধারণ করা যায়।
OBV এবং RSI: RSI-এর সাথে OBV ব্যবহার করে ওভারবট (overbought) এবং ওভারসোল্ড (oversold) পরিস্থিতি সনাক্ত করা যায়।
OBV এবং MACD: MACD-এর সাথে OBV ব্যবহার করে সম্ভাব্য ট্রেডিং সুযোগগুলি চিহ্নিত করা যায়।
ফিিবোনাচ্চি রিট্রেসমেন্ট (Fibonacci Retracement) এবং OBV: এই দুটি টুল একসাথে ব্যবহার করে সাপোর্ট এবং রেজিস্ট্যান্স লেভেলগুলি চিহ্নিত করা যায়।
এলিয়ট ওয়েভ থিওরি (Elliott Wave Theory) এবং OBV: এলিয়ট ওয়েভ থিওরির সাথে OBV ব্যবহার করে বাজারের গতিবিধি বিশ্লেষণ করা যায়।

উপসংহার

অবস্থান আয়তন (OBV) একটি শক্তিশালী টেকনিক্যাল অ্যানালাইসিস সূচক, যা ভলিউম এবং মূল্যের মধ্যে সম্পর্ক বিশ্লেষণ করে বাজারের গতিবিধি বুঝতে সাহায্য করে। বাইনারি অপশন ট্রেডিং-এ এটি কল এবং পুট অপশন নির্বাচন, ট্রেড বন্ধ করা এবং ট্রেডিংয়ের সিদ্ধান্ত নিশ্চিত করতে গুরুত্বপূর্ণ ভূমিকা পালন করে। তবে, OBV-এর সীমাবদ্ধতাগুলি বিবেচনা করে অন্যান্য টেকনিক্যাল ইন্ডিকেটরগুলির সাথে সমন্বয় করে ব্যবহার করাই বুদ্ধিমানের কাজ।

টেকনিক্যাল অ্যানালাইসিস ভলিউম বিশ্লেষণ বুলিশ ট্রেন্ড বিয়ারিশ ট্রেন্ড রিভার্সাল ডাইভারজেন্স মুভিং এভারেজ আরএসআই এমএসিডি VWAP A/D Line MFI CMF ফিিবোনাচ্চি রিট্রেসমেন্ট এলিয়ট ওয়েভ থিওরি ট্রেডিং কৌশল বাইনারি অপশন বাজার বিশ্লেষণ ঝুঁকি ব্যবস্থাপনা সমর্থন এবং প্রতিরোধ (Category:Position Volume)

এখনই ট্রেডিং শুরু করুন

IQ Option-এ নিবন্ধন করুন (সর্বনিম্ন ডিপোজিট $10) Pocket Option-এ অ্যাকাউন্ট খুলুন (সর্বনিম্ন ডিপোজিট $5)

আমাদের সম্প্রদায়ে যোগ দিন

আমাদের টেলিগ্রাম চ্যানেলে যোগ দিন @strategybin এবং পান: ✓ দৈনিক ট্রেডিং সংকেত ✓ একচেটিয়া কৌশলগত বিশ্লেষণ ✓ বাজারের প্রবণতা সম্পর্কে বিজ্ঞপ্তি ✓ নতুনদের জন্য শিক্ষামূলক উপকরণ