الماضي
- العقود الآجلة للعملات المشفرة: دليل المبتدئين
العقود الآجلة للعملات المشفرة هي اتفاقيات لشراء أو بيع أصل رقمي (مثل بيتكوين أو إيثريوم) بسعر محدد مسبقًا في تاريخ مستقبلي محدد. تتيح هذه الأدوات للمتداولين والمستثمرين المضاربة على أسعار العملات المشفرة دون الحاجة إلى امتلاك الأصل الأساسي نفسه. هذه المقالة موجهة للمبتدئين وتهدف إلى شرح أساسيات العقود الآجلة للعملات المشفرة، وكيفية عملها، والمخاطر المرتبطة بها.
ما هي العقود الآجلة؟
ببساطة، العقد الآجل هو وعد بشراء أو بيع أصل في تاريخ مستقبلي بسعر متفق عليه اليوم. يُعرف هذا التاريخ باسم تاريخ التسوية. يتم تداول العقود الآجلة في البورصات المنظمة، مثل بورصة CME أو بورصة FTX (مع ملاحظة أن FTX أفلست، لذا يجب توخي الحذر).
- المركز الطويل (Long Position)*: يشير إلى شراء عقد آجل، مع توقع ارتفاع سعر الأصل الأساسي.
- المركز القصير (Short Position)*: يشير إلى بيع عقد آجل، مع توقع انخفاض سعر الأصل الأساسي.
كيف تعمل العقود الآجلة للعملات المشفرة؟
دعنا نفترض أنك تعتقد أن سعر البيتكوين سيرتفع من 30,000 دولار أمريكي إلى 35,000 دولار أمريكي خلال شهر. يمكنك شراء عقد آجل للبيتكوين بسعر 30,000 دولار أمريكي بتاريخ التسوية بعد شهر. إذا ارتفع سعر البيتكوين بالفعل إلى 35,000 دولار أمريكي، يمكنك تحقيق ربح قدره 5,000 دولار أمريكي لكل عقد.
ومع ذلك، إذا انخفض سعر البيتكوين إلى 25,000 دولار أمريكي، فسوف تتكبد خسارة قدرها 5,000 دولار أمريكي لكل عقد.
هامش الضمان (Margin) هو المبلغ الذي يجب عليك إيداعه في حسابك لتغطية الخسائر المحتملة. يسمح لك الرافعة المالية (Leverage) بالتحكم في كمية كبيرة من الأصل الأساسي بمبلغ صغير من رأس المال، مما يزيد من الأرباح المحتملة، ولكنه يزيد أيضًا من المخاطر بشكل كبير.
الفرق بين العقود الآجلة والعقود الفورية
| الميزة | العقود الفورية | العقود الآجلة | |---|---|---| | **التسليم** | فوري | في تاريخ مستقبلي محدد | | **الهدف** | شراء أو بيع الأصل مباشرة | المضاربة على حركة الأسعار أو التحوط | | **الرافعة المالية** | عادةً ما تكون أقل | عادةً ما تكون أعلى | | **التعقيد** | أبسط | أكثر تعقيدًا |
العقود الفورية (Spot Contracts) تتضمن تبادل العملة المشفرة فورًا بالسعر الحالي. أما العقود الآجلة فتسمح لك بالمضاربة على السعر المستقبلي.
إدارة المخاطر في تداول العقود الآجلة
تداول العقود الآجلة يحمل مخاطر كبيرة، ومن الضروري إدارة هذه المخاطر بفعالية:
- أوامر وقف الخسارة (Stop-Loss Orders)*: تحدد مستوى السعر الذي سيتم عنده إغلاق مركزك تلقائيًا للحد من الخسائر.
- أوامر جني الأرباح (Take-Profit Orders)*: تحدد مستوى السعر الذي سيتم عنده إغلاق مركزك تلقائيًا لتحقيق الربح.
- تنويع المحفظة (Portfolio Diversification)*: لا تضع كل أموالك في عقد آجل واحد.
- التحليل الفني (Technical Analysis)*: دراسة الرسوم البيانية وأنماط الأسعار للتنبؤ بحركات الأسعار المستقبلية.
- التحليل الأساسي (Fundamental Analysis)*: تقييم العوامل الاقتصادية والسياسية التي قد تؤثر على أسعار العملات المشفرة.
- إدارة حجم المركز (Position Sizing)*: تحديد حجم المركز بناءً على تحمل المخاطر ورأس المال المتاح.
استراتيجيات تداول العقود الآجلة
هناك العديد من الاستراتيجيات التي يمكن استخدامها في تداول العقود الآجلة للعملات المشفرة:
- التحوط (Hedging) : استخدام العقود الآجلة لتقليل المخاطر المرتبطة بامتلاك العملات المشفرة.
- المضاربة (Speculation) : المراهنة على اتجاه حركة الأسعار.
- المراجحة (Arbitrage) : الاستفادة من فروق الأسعار بين البورصات المختلفة.
- استراتيجية المتوسط المتحرك (Moving Average Strategy) : استخدام المتوسطات المتحركة لتحديد اتجاهات الأسعار.
- استراتيجية MACD (Moving Average Convergence Divergence) : استخدام مؤشر MACD لتحديد نقاط الدخول والخروج.
- استراتيجية RSI (Relative Strength Index) : استخدام مؤشر RSI لتحديد ظروف ذروة الشراء والبيع.
- استراتيجية بولينجر باندز (Bollinger Bands Strategy) : استخدام نطاقات بولينجر لتحديد التقلبات.
- استراتيجية فيبوناتشي (Fibonacci Strategy) : استخدام مستويات فيبوناتشي لتحديد مستويات الدعم والمقاومة.
- استراتيجية الاختراق (Breakout Strategy) : الدخول في مركز عندما يخترق السعر مستوى دعم أو مقاومة هام.
- استراتيجية التراجع (Pullback Strategy) : الدخول في مركز عندما يرتد السعر بعد التراجع.
- استراتيجية القنوات (Channel Strategy) : تحديد القنوات السعرية والتداول داخلها.
- استراتيجية المثلثات (Triangle Strategy) : التعرف على أنماط المثلثات والتداول بناءً عليها.
- استراتيجية الـ Head and Shoulders (رأس وأكتاف) : تحديد نمط الرأس والأكتاف والتداول بناءً عليه.
- استراتيجية الـ Double Top/Bottom (القمة/القاع المزدوج) : تحديد نمط القمة أو القاع المزدوج والتداول بناءً عليه.
- استراتيجية حجم التداول (Volume Spread Analysis) : تحليل حجم التداول لتأكيد إشارات الأسعار.
بورصات العقود الآجلة للعملات المشفرة
مصطلحات أساسية في تداول العقود الآجلة
- التمويل (Funding) : مدفوعات دورية بين البائعين والمشترين بناءً على الفرق بين سعر العقد الآجل والسعر الفوري.
- التسوية (Settlement) : عملية تسليم الأصل الأساسي أو دفع الفرق النقدي في تاريخ التسوية.
- التقلب الضمني (Implied Volatility) : مقياس لتوقع تقلبات الأسعار في المستقبل.
- الفائدة المفتوحة (Open Interest) : عدد العقود الآجلة القائمة حاليًا.
- العمق (Depth) : عرض أوامر البيع والشراء في دفتر الأوامر.
الخلاصة
العقود الآجلة للعملات المشفرة هي أدوات مالية قوية يمكن أن توفر فرصًا كبيرة للمتداولين والمستثمرين. ومع ذلك، فهي تأتي أيضًا مع مخاطر كبيرة. من الضروري فهم كيفية عمل هذه العقود، وإدارة المخاطر بفعالية، وتطوير استراتيجية تداول جيدة قبل البدء في التداول. تذكر دائمًا أن التعليم هو المفتاح لتحقيق النجاح في أي سوق مالي. استمر في التعلم واستكشاف التحليل الأساسي المتقدم و التحليل الفني المتقدم و إدارة المخاطر المتقدمة لتحسين مهاراتك في التداول. لا تنسَ دراسة تاريخ تقلبات البيتكوين و تاريخ تقلبات الإيثريوم لفهم أفضل لديناميكيات السوق. كما أن فهم تأثير الأخبار على أسعار العملات المشفرة و تأثير التعدين على أسعار العملات المشفرة يمكن أن يكون مفيدًا للغاية. أخيرًا، استكشف استراتيجيات التحوط المتقدمة و استراتيجيات المضاربة المتقدمة لتنويع أساليبك.
ابدأ التداول الآن
سجل في IQ Option (الحد الأدنى للإيداع $10) افتح حساباً في Pocket Option (الحد الأدنى للإيداع $5)
انضم إلى مجتمعنا
اشترك في قناة Telegram الخاصة بنا @strategybin للحصول على: ✓ إشارات تداول يومية ✓ تحليلات استراتيجية حصرية ✓ تنبيهات باتجاهات السوق ✓ مواد تعليمية للمبتدئين