Calendar Spread Strategy
- Calendar Spread Strategy
Calendar Spread Strategy หรือที่เรียกว่า Time Spread เป็นกลยุทธ์การซื้อขาย ออปชั่นไบนารี่ ที่ใช้ประโยชน์จากความแตกต่างของเวลาในการหมดอายุของออปชั่นเดียวกัน แต่มีวันหมดอายุที่แตกต่างกัน กลยุทธ์นี้มักถูกใช้เมื่อนักลงทุนคาดการณ์ว่าราคาของสินทรัพย์อ้างอิงจะยังคงอยู่ในช่วงแคบๆ ในช่วงระยะเวลาหนึ่ง แต่จะมีความผันผวนมากขึ้นในอนาคตอันใกล้ กลยุทธ์นี้ถือเป็นกลยุทธ์ที่มีความซับซ้อนกว่ากลยุทธ์พื้นฐานอื่นๆ เช่น High/Low หรือ Touch/No Touch และต้องการความเข้าใจในเรื่องของ Theta (การลดลงของมูลค่าตามเวลา) และ Vega (ความอ่อนไหวต่อความผันผวน) อย่างละเอียด
หลักการทำงานของ Calendar Spread
Calendar Spread ประกอบด้วยการซื้อออปชั่นไบนารี่ระยะสั้น และขายออปชั่นไบนารี่ระยะยาวที่มีราคาใช้สิทธิ (Strike Price) เดียวกัน โดยปกติแล้วออปชั่นระยะสั้นจะหมดอายุภายในไม่กี่นาทีหรือชั่วโมง ในขณะที่ออปชั่นระยะยาวอาจหมดอายุภายในวัน สัปดาห์ หรือแม้แต่เดือนเดียวกัน
- **การซื้อออปชั่นระยะสั้น:** เป็นการเดิมพันว่าราคาของสินทรัพย์อ้างอิงจะเคลื่อนไหวในทิศทางที่คาดการณ์ไว้ภายในระยะเวลาอันใกล้
- **การขายออปชั่นระยะยาว:** เป็นการเก็บค่าพรีเมี่ยมจากการขายออปชั่น และลดความเสี่ยงจากการเคลื่อนไหวของราคาในระยะยาว
ผลกำไรสูงสุดของ Calendar Spread จะเกิดขึ้นเมื่อราคาของสินทรัพย์อ้างอิงยังคงอยู่ในช่วงแคบๆ ใกล้กับราคาใช้สิทธิ ณ วันที่ออปชั่นระยะสั้นหมดอายุ หากราคาเคลื่อนไหวอย่างมีนัยสำคัญ จะส่งผลให้เกิดการขาดทุน
ขั้นตอนการสร้าง Calendar Spread
1. **เลือกสินทรัพย์อ้างอิง:** เลือกสินทรัพย์อ้างอิงที่คุณมีความเข้าใจและคาดการณ์แนวโน้มราคาได้ 2. **เลือกราคาใช้สิทธิ (Strike Price):** เลือกราคาใช้สิทธิที่เหมาะสมกับมุมมองของคุณเกี่ยวกับราคาของสินทรัพย์อ้างอิง 3. **เลือกวันหมดอายุ:** เลือกวันหมดอายุของออปชั่นระยะสั้นและระยะยาว โดยทั่วไปแล้วออปชั่นระยะสั้นควรหมดอายุเร็วกว่าออปชั่นระยะยาวอย่างน้อย 1 วัน 4. **ซื้อออปชั่นระยะสั้น:** ซื้อออปชั่นไบนารี่ระยะสั้นที่มีราคาใช้สิทธิและวันหมดอายุที่เลือก 5. **ขายออปชั่นระยะยาว:** ขายออปชั่นไบนารี่ระยะยาวที่มีราคาใช้สิทธิเดียวกัน แต่มีวันหมดอายุที่นานกว่า
ตัวอย่างการซื้อขาย Calendar Spread
สมมติว่าคุณคาดการณ์ว่าราคาของทองคำ (XAU/USD) จะยังคงอยู่ในช่วง 1,800 ถึง 1,810 ดอลลาร์สหรัฐฯ ในช่วง 1 ชั่วโมงข้างหน้า แต่คาดว่าความผันผวนจะเพิ่มขึ้นในอีก 24 ชั่วโมงข้างหน้า คุณสามารถสร้าง Calendar Spread ได้ดังนี้:
- **ซื้อ:** Call Option XAU/USD ราคาใช้สิทธิ 1,805 ดอลลาร์สหรัฐฯ หมดอายุใน 1 ชั่วโมง
- **ขาย:** Call Option XAU/USD ราคาใช้สิทธิ 1,805 ดอลลาร์สหรัฐฯ หมดอายุใน 24 ชั่วโมง
หากราคาของทองคำยังคงอยู่ในช่วง 1,800 ถึง 1,810 ดอลลาร์สหรัฐฯ ในช่วง 1 ชั่วโมง ออปชั่นระยะสั้นที่คุณซื้อจะทำกำไร และคุณจะได้รับผลตอบแทนตามที่กำหนดไว้ในแพลตฟอร์ม Binary Option Broker ของคุณ ในขณะเดียวกัน ออปชั่นระยะยาวที่คุณขายจะยังไม่ได้รับผลกระทบมากนัก
ข้อดีและข้อเสียของ Calendar Spread
| ข้อดี | |
| ลดความเสี่ยงเมื่อเทียบกับกลยุทธ์ Single Option | |
| สามารถสร้างรายได้จากค่าพรีเมี่ยม | |
| มีความยืดหยุ่นในการปรับเปลี่ยนกลยุทธ์ | |
| เหมาะสำหรับสภาพตลาดที่ไม่มีแนวโน้มชัดเจน (Sideways Market) |
ปัจจัยที่ต้องพิจารณาในการใช้ Calendar Spread
- **ค่าพรีเมี่ยม:** เปรียบเทียบค่าพรีเมี่ยมของออปชั่นระยะสั้นและระยะยาว เพื่อให้แน่ใจว่าคุณได้รับผลตอบแทนที่คุ้มค่า
- **Theta:** พิจารณาอัตราการลดลงของมูลค่าตามเวลาของออปชั่นระยะสั้นและระยะยาว
- **Vega:** พิจารณาความอ่อนไหวต่อความผันผวนของออปชั่นระยะสั้นและระยะยาว
- **สภาพตลาด:** Calendar Spread เหมาะสำหรับสภาพตลาดที่ไม่มีแนวโน้มชัดเจน หรือคาดว่าความผันผวนจะเพิ่มขึ้นในอนาคต
- **ค่าธรรมเนียม:** พิจารณาค่าธรรมเนียมการซื้อขายของแพลตฟอร์ม Broker ที่คุณใช้
การจัดการความเสี่ยงใน Calendar Spread
- **กำหนด Stop Loss:** กำหนดระดับ Stop Loss เพื่อจำกัดการขาดทุนหากราคาเคลื่อนไหวในทิศทางที่ไม่คาดการณ์
- **ปรับขนาด Position:** ปรับขนาด Position ให้เหมาะสมกับระดับความเสี่ยงที่คุณรับได้
- **ติดตามตลาดอย่างใกล้ชิด:** ติดตามตลาดอย่างใกล้ชิดเพื่อปรับเปลี่ยนกลยุทธ์หากจำเป็น
- **Diversification:** กระจายความเสี่ยงโดยการลงทุนในสินทรัพย์อ้างอิงที่หลากหลาย
Calendar Spread vs. กลยุทธ์อื่นๆ
| กลยุทธ์ | คำอธิบาย | เหมาะกับสภาพตลาด | ความเสี่ยง | |---|---|---|---| | Straddle | ซื้อ Call และ Put Option ที่ราคาใช้สิทธิและวันหมดอายุเดียวกัน | คาดว่าราคาจะเคลื่อนไหวอย่างมีนัยสำคัญ แต่ไม่รู้ทิศทาง | สูง | | Strangle | ซื้อ Call และ Put Option ที่ราคาใช้สิทธิที่แตกต่างกัน และวันหมดอายุเดียวกัน | คาดว่าราคาจะเคลื่อนไหวอย่างมีนัยสำคัญ แต่ไม่รู้ทิศทาง และต้องการค่าใช้จ่ายน้อยกว่า Straddle | ปานกลาง | | Butterfly Spread | สร้างจาก Call หรือ Put Option 4 รายการ ที่มีราคาใช้สิทธิที่แตกต่างกัน 3 ระดับ | คาดว่าราคาจะยังคงอยู่ในช่วงแคบๆ | ต่ำ | | **Calendar Spread** | ซื้อออปชั่นระยะสั้น และขายออปชั่นระยะยาวที่มีราคาใช้สิทธิเดียวกัน | คาดว่าราคาจะยังคงอยู่ในช่วงแคบๆ ในระยะสั้น แต่จะมีความผันผวนมากขึ้นในระยะยาว | ปานกลาง | | Covered Call | ถือครองสินทรัพย์อ้างอิง และขาย Call Option | คาดว่าราคาจะทรงตัว หรือเพิ่มขึ้นเล็กน้อย | ต่ำ |
การวิเคราะห์ทางเทคนิคและการวิเคราะห์พื้นฐาน
การใช้ การวิเคราะห์ทางเทคนิค และ การวิเคราะห์พื้นฐาน สามารถช่วยในการตัดสินใจเลือกสินทรัพย์อ้างอิง ราคาใช้สิทธิ และวันหมดอายุที่เหมาะสมสำหรับการสร้าง Calendar Spread
- **การวิเคราะห์ทางเทคนิค:** ใช้เครื่องมือต่างๆ เช่น Moving Averages, RSI, MACD, และ Bollinger Bands เพื่อระบุแนวโน้มและระดับแนวรับแนวต้าน
- **การวิเคราะห์พื้นฐาน:** พิจารณาปัจจัยทางเศรษฐกิจ การเมือง และข่าวสารต่างๆ ที่อาจมีผลกระทบต่อราคาของสินทรัพย์อ้างอิง
การวิเคราะห์ปริมาณการซื้อขาย (Volume Analysis)
การวิเคราะห์ ปริมาณการซื้อขาย สามารถช่วยในการยืนยันแนวโน้มและระบุสัญญาณการกลับตัวของราคา
- **Volume Confirmation:** หากราคาเพิ่มขึ้นพร้อมกับปริมาณการซื้อขายที่เพิ่มขึ้น แสดงว่าแนวโน้มขาขึ้นมีกำลัง
- **Volume Divergence:** หากราคาเพิ่มขึ้น แต่ปริมาณการซื้อขายลดลง แสดงว่าแนวโน้มขาขึ้นอาจอ่อนตัวลง
สรุป
Calendar Spread Strategy เป็นกลยุทธ์การซื้อขายออปชั่นไบนารี่ที่ซับซ้อน แต่สามารถสร้างผลตอบแทนที่น่าสนใจได้หากใช้ได้อย่างถูกต้อง กลยุทธ์นี้เหมาะสำหรับนักลงทุนที่มีความเข้าใจในเรื่องของ Theta, Vega, และสภาพตลาดอย่างละเอียด การจัดการความเสี่ยงอย่างเหมาะสมเป็นสิ่งสำคัญในการลดการขาดทุนและเพิ่มโอกาสในการทำกำไร
ออปชั่นไบนารี่ กลยุทธ์การซื้อขาย การจัดการความเสี่ยง การวิเคราะห์ทางเทคนิค การวิเคราะห์พื้นฐาน Theta Vega Binary Option Broker Straddle Strangle Butterfly Spread Covered Call Moving Averages RSI MACD Bollinger Bands Volume Analysis Sideways Market Single Option (Category:Options Trading Strategies)
เริ่มต้นการซื้อขายตอนนี้
ลงทะเบียนกับ IQ Option (เงินฝากขั้นต่ำ $10) เปิดบัญชีกับ Pocket Option (เงินฝากขั้นต่ำ $5)
เข้าร่วมชุมชนของเรา
สมัครสมาชิกช่อง Telegram ของเรา @strategybin เพื่อรับ: ✓ สัญญาณการซื้อขายรายวัน ✓ การวิเคราะห์เชิงกลยุทธ์แบบพิเศษ ✓ การแจ้งเตือนแนวโน้มตลาด ✓ วัสดุการศึกษาสำหรับผู้เริ่มต้น
