சந்தை அபாயத்தை குறைக்கும் வழிகள்

சந்தை அபாயம் என்பது முதலீட்டாளர்கள் மற்றும் வர்த்தகர்கள் எதிர்கொள்ளும் ஒரு உள்ளார்ந்த ஆபத்து. குறிப்பாக பைனரி ஆப்ஷன் போன்ற சந்தைகளில் இந்த அபாயம் அதிகமாக இருக்கும். சந்தை அபாயத்தை முழுமையாக நீக்க முடியாது என்றாலும், சில உத்திகள் மற்றும் அணுகுமுறைகளைப் பயன்படுத்தி அதைக் குறைக்க முடியும். இந்த கட்டுரை, சந்தை அபாயத்தை குறைப்பதற்கான பல்வேறு வழிகளைப் பற்றி விரிவாக விளக்குகிறது.

சந்தை அபாயம் என்றால் என்ன?

சந்தை அபாயம் என்பது பொருளாதார காரணிகள், அரசியல் நிகழ்வுகள் அல்லது முதலீட்டாளர்களின் மனநிலை போன்ற வெளிப்புற காரணிகளால் ஏற்படும் நஷ்டத்தின் சாத்தியக்கூறு ஆகும். இது ஒரு குறிப்பிட்ட சொத்து அல்லது சொத்துக்களின் தொகுப்பின் மதிப்பில் ஏற்படும் பாதகமான மாற்றங்களைக் குறிக்கிறது. சந்தை அபாயத்தின் முக்கிய வகைகள்:

வட்டி விகித அபாயம்: வட்டி விகிதங்களில் ஏற்படும் மாற்றங்கள் முதலீடுகளின் மதிப்பை பாதிக்கலாம்.
பணவீக்க அபாயம்: பணவீக்கம் அதிகரிக்கும் போது, முதலீடுகளின் உண்மையான வருமானம் குறையலாம்.
பங்குச் சந்தை அபாயம்: பங்குச் சந்தையில் ஏற்படும் ஏற்ற இறக்கங்கள் முதலீடுகளின் மதிப்பை பாதிக்கலாம்.
நாணய அபாயம்: நாணய மாற்று விகிதங்களில் ஏற்படும் மாற்றங்கள் சர்வதேச முதலீடுகளின் வருமானத்தை பாதிக்கலாம்.
புவிசார் அரசியல் அபாயம்: அரசியல் ஸ்திரமின்மை அல்லது போர் போன்ற நிகழ்வுகள் சந்தையில் பாதிப்பை ஏற்படுத்தலாம்.

சந்தை பகுப்பாய்வு செய்வதன் மூலம் இந்த அபாயங்களை ஓரளவு கணிக்க முடியும்.

சந்தை அபாயத்தை குறைக்கும் உத்திகள்

சந்தை அபாயத்தை குறைக்க பல வழிகள் உள்ளன. அவற்றில் சில முக்கியமான உத்திகள் கீழே கொடுக்கப்பட்டுள்ளன:

1. பல்வகைப்படுத்தல் (Diversification)

பல்வகைப்படுத்தல் என்பது முதலீட்டு அபாயத்தைக் குறைப்பதற்கான ஒரு அடிப்படை உத்தி ஆகும். உங்கள் முதலீடுகளை வெவ்வேறு சொத்து வகுப்புகள், தொழில்கள் மற்றும் புவியியல் பகுதிகளில் பிரிப்பதன் மூலம், ஒரு முதலீடு மோசமாகச் செயல்பட்டால், மற்ற முதலீடுகள் அந்த இழப்பை ஈடுசெய்யக்கூடும். பைனரி ஆப்ஷன் வர்த்தகத்தில், வெவ்வேறு காலாவதி தேதிகள், வெவ்வேறு அடிப்படைச் சொத்துக்கள் (பங்குகள், நாணயங்கள், பொருட்கள்) மற்றும் வெவ்வேறு வர்த்தக திசைகளில் (call/put) முதலீடு செய்வதன் மூலம் பல்வகைப்படுத்தலை அடையலாம்.

பல்வகைப்படுத்தலுக்கான உதாரணம்
சொத்து வகை	சதவீதம்
பங்குகள்	30%
பத்திரங்கள்	30%
பொருட்கள்	20%
ரியல் எஸ்டேட்	20%

2. ஸ்டாப்-லாஸ் ஆர்டர்கள் (Stop-Loss Orders)

ஸ்டாப்-லாஸ் ஆர்டர்கள் என்பது ஒரு குறிப்பிட்ட விலைக்கு கீழ் சொத்து விலை குறைந்தால், தானாகவே விற்கும் ஆர்டர்கள் ஆகும். இது உங்கள் நஷ்டத்தை ஒரு குறிப்பிட்ட அளவிற்கு கட்டுப்படுத்த உதவுகிறது. பைனரி ஆப்ஷன்களில், ஸ்டாப்-லாஸ் ஆர்டர்களை நேரடியாகப் பயன்படுத்த முடியாது. ஆனால், உங்கள் முதலீட்டுத் தொகையை கட்டுப்படுத்துவதன் மூலம் இதைச் சாத்தியப்படுத்தலாம்.

3. அளவு பகுப்பாய்வு (Quantitative Analysis)

அளவு பகுப்பாய்வு என்பது கணித மற்றும் புள்ளியியல் மாதிரிகளைப் பயன்படுத்தி சந்தை அபாயத்தை அளவிடுதல் மற்றும் நிர்வகித்தல் ஆகும். Value at Risk (VaR) மற்றும் Expected Shortfall (ES) போன்ற கருவிகள் அபாயத்தை அளவிட உதவுகின்றன. பைனரி ஆப்ஷன் வர்த்தகத்தில், வரலாற்று தரவு மற்றும் நிகழ்தகவு கோட்பாடுகளைப் பயன்படுத்தி அபாயத்தை மதிப்பிடலாம்.

4. இடர் மேலாண்மை (Risk Management)

இடர் மேலாண்மை என்பது அபாயங்களை அடையாளம் கண்டு, மதிப்பிட்டு, கட்டுப்படுத்துவதற்கான ஒரு செயல்முறையாகும். இது ஒரு நிறுவனத்தின் அல்லது தனிநபரின் இலக்குகளை அடைய உதவும் ஒரு முக்கியமான கருவியாகும். பைனரி ஆப்ஷன் வர்த்தகத்தில், உங்கள் வர்த்தக உத்திகள், முதலீட்டு அளவு மற்றும் அபாய சகிப்புத்தன்மை ஆகியவற்றை கவனமாக பரிசீலிக்க வேண்டும்.

5. ஹெட்ஜிங் (Hedging)

ஹெட்ஜிங் என்பது ஒரு முதலீட்டின் அபாயத்தை ஈடுசெய்யும் மற்றொரு முதலீட்டைப் பயன்படுத்துவதாகும். பைனரி ஆப்ஷன் வர்த்தகத்தில், ஹெட்ஜிங் செய்வது சற்று சிக்கலானது. ஆனால், எதிர் திசையில் வர்த்தகம் செய்வதன் மூலம் அபாயத்தை குறைக்கலாம். உதாரணமாக, நீங்கள் ஒரு பங்கின் விலை உயரும் என்று நினைத்தால், அதே நேரத்தில் அந்த பங்கின் விலை குறையும் என்று ஒரு ஆப்ஷனை வாங்கலாம்.

6. தொழில்நுட்ப பகுப்பாய்வு (Technical Analysis)

தொழில்நுட்ப பகுப்பாய்வு என்பது வரலாற்று விலை மற்றும் அளவு தரவுகளைப் பயன்படுத்தி எதிர்கால விலை நகர்வுகளை கணிக்கும் ஒரு முறையாகும். சார்ட் பேட்டர்ன்கள், டிரெண்ட் லைன்கள் மற்றும் இண்டிகேட்டர்கள் போன்ற கருவிகளைப் பயன்படுத்தி வர்த்தக முடிவுகளை எடுக்கலாம். பைனரி ஆப்ஷன் வர்த்தகத்தில், தொழில்நுட்ப பகுப்பாய்வு குறுகிய கால விலை நகர்வுகளைக் கணிக்க உதவுகிறது.

7. அடிப்படை பகுப்பாய்வு (Fundamental Analysis)

அடிப்படை பகுப்பாய்வு என்பது ஒரு சொத்தின் உள்ளார்ந்த மதிப்பை மதிப்பிடுவதற்கான ஒரு முறையாகும். பொருளாதார காரணிகள், நிறுவனத்தின் நிதி நிலைமை மற்றும் தொழில்துறை போக்குகள் போன்ற காரணிகளைப் பரிசீலிப்பதன் மூலம் முதலீட்டு முடிவுகளை எடுக்கலாம். பைனரி ஆப்ஷன் வர்த்தகத்தில், அடிப்படை பகுப்பாய்வு நீண்ட கால விலை நகர்வுகளைக் கணிக்க உதவுகிறது.

8. போர்ட்ஃபோலியோ மறுசீரமைப்பு (Portfolio Rebalancing)

காலப்போக்கில், உங்கள் முதலீட்டு போர்ட்ஃபோலியோவின் சொத்து ஒதுக்கீடு மாறக்கூடும். போர்ட்ஃபோலியோ மறுசீரமைப்பு என்பது உங்கள் போர்ட்ஃபோலியோவை அதன் அசல் ஒதுக்கீட்டிற்கு மீண்டும் கொண்டு வருவதற்கான ஒரு செயல்முறையாகும். இது அபாயத்தை கட்டுக்குள் வைத்திருக்க உதவுகிறது.

9. சந்தை செய்திகளை தொடர்ந்து கண்காணித்தல்

சந்தை அபாயத்தை குறைப்பதற்கு, சந்தை செய்திகள் மற்றும் பொருளாதார நிகழ்வுகளை தொடர்ந்து கண்காணிப்பது அவசியம். சந்தை செய்திகள் மற்றும் பொருளாதார குறிகாட்டிகள் சந்தையின் போக்குகளைப் புரிந்துகொள்ள உதவுகின்றன.

10. உணர்ச்சிவசப்படாமல் வர்த்தகம் செய்தல்

உணர்ச்சிவசப்படாமல் வர்த்தகம் செய்தல் என்பது சந்தை அபாயத்தை குறைப்பதற்கான ஒரு முக்கியமான உளவியல் உத்தி ஆகும். பயம் மற்றும் பேராசை போன்ற உணர்ச்சிகள் தவறான முடிவுகளை எடுக்க வழிவகுக்கும். ஒரு தெளிவான வர்த்தக திட்டத்தை வைத்திருப்பதும், அதை முறையாகப் பின்பற்றுவதும் முக்கியம்.

பைனரி ஆப்ஷன்களில் அபாயத்தை குறைப்பதற்கான குறிப்பிட்ட உத்திகள்

குறைந்த ஆபத்துள்ள பைனரி ஆப்ஷன்களைத் தேர்ந்தெடுங்கள்: குறுகிய காலக்கெடு மற்றும் குறைந்த வருமானம் கொண்ட ஆப்ஷன்கள் பொதுவாக குறைந்த ஆபத்துள்ளதாகக் கருதப்படுகின்றன.
சிறிய முதலீட்டு தொகையுடன் தொடங்கவும்: ஆரம்பத்தில் சிறிய முதலீட்டு தொகையுடன் வர்த்தகம் செய்வது, இழப்புகளைக் கட்டுப்படுத்த உதவும்.
வர்த்தகத்தில் ஒரு குறிப்பிட்ட சதவீதத்தை மட்டுமே முதலீடு செய்யுங்கள்: உங்கள் மொத்த முதலீட்டுத் தொகையில் ஒரு சிறிய சதவீதத்தை மட்டுமே ஒரு குறிப்பிட்ட வர்த்தகத்தில் முதலீடு செய்யுங்கள்.
நிறுவனத்தின் நம்பகத்தன்மையை சரிபார்க்கவும்: பைனரி ஆப்ஷன் தரகரைத் தேர்ந்தெடுக்கும்போது, அவர்களின் நம்பகத்தன்மை மற்றும் ஒழுங்குமுறை நிலையை சரிபார்க்கவும்.

அபாயத்தை அளவிடுதல்

சந்தை அபாயத்தை அளவிடுவதற்கு பல கருவிகள் உள்ளன. அவற்றில் சில முக்கியமானவை:

பீட்டா (Beta): ஒரு சொத்தின் விலை, ஒட்டுமொத்த சந்தையின் விலையில் ஏற்படும் மாற்றங்களுக்கு எவ்வளவு உணர்திறன் கொண்டது என்பதைக் குறிக்கிறது.
ஸ்டாண்டர்ட் டெவியேஷன் (Standard Deviation): ஒரு சொத்தின் விலையில் ஏற்படும் ஏற்ற இறக்கத்தைக் குறிக்கிறது.
ஷார்ப் விகிதம் (Sharpe Ratio): அபாயத்திற்கு ஈடாக கிடைக்கும் வருமானத்தைக் குறிக்கிறது.
ட்ரெயனர் விகிதம் (Treynor Ratio): கணக்கீட்டு அபாயத்திற்கு ஈடாக கிடைக்கும் வருமானத்தைக் குறிக்கிறது.

அபாய அளவீடு செய்வதன் மூலம், உங்கள் முதலீடுகளின் அபாயத்தை நீங்கள் புரிந்து கொள்ளலாம் மற்றும் அதற்கேற்ப உங்கள் உத்திகளை மாற்றியமைக்கலாம்.

முடிவுரை

சந்தை அபாயம் என்பது பைனரி ஆப்ஷன் வர்த்தகத்தின் ஒரு தவிர்க்க முடியாத பகுதியாகும். ஆனால், சரியான உத்திகள் மற்றும் அணுகுமுறைகளைப் பயன்படுத்தி அதைக் குறைக்க முடியும். பல்வகைப்படுத்தல், ஸ்டாப்-லாஸ் ஆர்டர்கள், அளவு பகுப்பாய்வு, இடர் மேலாண்மை மற்றும் ஹெட்ஜிங் போன்ற உத்திகளைப் பயன்படுத்துவதன் மூலம், உங்கள் முதலீடுகளைப் பாதுகாத்து, லாபத்தை அதிகரிக்க முடியும். சந்தை செய்திகளை தொடர்ந்து கண்காணித்து, உணர்ச்சிவசப்படாமல் வர்த்தகம் செய்வது, சந்தை அபாயத்தை குறைப்பதற்கான முக்கியமான உளவியல் உத்திகளாகும்.

சந்தை அபாய மேலாண்மை என்பது ஒரு தொடர்ச்சியான செயல்முறையாகும். சந்தை நிலைமைகளுக்கு ஏற்ப உங்கள் உத்திகளை மாற்றியமைக்க வேண்டும்.

மேலும் தகவலுக்கு

இப்போது பரிவர்த்தனையை தொடங்குங்கள்

IQ Option-ல் பதிவு செய்யவும் (குறைந்தபட்ச டெபாசிட் $10) Pocket Option-ல் கணக்கு திறக்கவும் (குறைந்தபட்ச டெபாசிட் $5)

எங்கள் சமூகத்தில் சேருங்கள்

எங்கள் Telegram சேனலுக்கு சேர்ந்து @strategybin பெறுங்கள்: ✓ தினசரி பரிவர்த்தனை சமிக்ஞைகள் ✓ சிறப்பு உத்திகள் மற்றும் ஆலோசனைகள் ✓ சந்தை சார்ந்த அறிவிப்புகள் ✓ தொடக்க அடிப்படையிலான கல்வி பொருட்கள்