سفارش لیمیت
سفارش لیمیت
سفارش لیمیت (Limit Order) یکی از انواع اصلی سفارشات در بازارهای مالی است که به معامله‌گر اجازه می‌دهد قیمتی را که مایل به خرید یا فروش یک دارایی در آن قیمت مشخص کند. این نوع سفارش، برخلاف سفارش بازار، تضمین نمی‌کند که سفارش شما بلافاصله اجرا شود، اما به شما امکان می‌دهد کنترل بیشتری بر قیمت نهایی معامله داشته باشید. در این مقاله، به بررسی دقیق سفارش لیمیت، نحوه عملکرد آن، مزایا و معایب آن و کاربردهای مختلف آن می‌پردازیم.
مفهوم سفارش لیمیت
سفارش لیمیت، یک دستورالعمل به کارگزار (Broker) شما است که تنها در صورتی دارایی را بخرد یا بفروشد که قیمت آن به سطح قیمت تعیین شده توسط شما برسد یا بهتر شود. به عبارت دیگر، شما یک "محدودیت" قیمتی برای معامله خود تعیین می‌کنید.
- **سفارش لیمیت خرید:** در این حالت، شما مایل به خرید دارایی هستید، اما تنها در صورتی که قیمت به سطح تعیین شده (یا پایین‌تر) برسد.
- **سفارش لیمیت فروش:** در این حالت، شما مایل به فروش دارایی هستید، اما تنها در صورتی که قیمت به سطح تعیین شده (یا بالاتر) برسد.
تفاوت سفارش لیمیت با سفارش بازار
مهم‌ترین تفاوت بین سفارش لیمیت و سفارش بازار در تضمین اجرا و قیمت است.
| ویژگی | سفارش بازار | سفارش لیمیت | |---|---|---| | **اجرا** | تقریباً تضمین شده | تضمین نشده | | **قیمت** | بهترین قیمت موجود در بازار | قیمت تعیین شده یا بهتر | | **کنترل** | کنترل کم بر قیمت | کنترل بیشتر بر قیمت | | **مناسب برای** | معاملات فوری | معاملات با هدف قیمت مشخص |
سفارش بازار، اولویت را بر سرعت اجرا می‌گذارد و شما به بهترین قیمت موجود در آن لحظه معامله می‌کنید. در مقابل، سفارش لیمیت اولویت را بر قیمت می‌گذارد و ممکن است در صورت نرسیدن قیمت به سطح تعیین شده، معامله انجام نشود.
نحوه عملکرد سفارش لیمیت
فرض کنید شما قصد خرید سهام شرکت "آلفا" را دارید که در حال حاضر با قیمت 100 تومان معامله می‌شود. شما معتقدید که قیمت این سهم ممکن است در کوتاه‌مدت کاهش یابد و می‌خواهید آن را با قیمت 95 تومان بخرید. در این صورت، شما یک سفارش لیمیت خرید با قیمت 95 تومان ثبت می‌کنید.
- اگر قیمت سهام به 95 تومان یا پایین‌تر برسد، سفارش شما به طور خودکار اجرا می‌شود.
- اگر قیمت سهام به 95 تومان نرسد، سفارش شما در صف سفارشات باقی می‌ماند تا زمانی که قیمت به سطح مورد نظر شما برسد یا شما سفارش را کنسل کنید.
همین منطق برای سفارش لیمیت فروش نیز صادق است. اگر شما سهام شرکت "آلفا" را دارید و می‌خواهید آن را با قیمت 110 تومان بفروشید، یک سفارش لیمیت فروش با قیمت 110 تومان ثبت می‌کنید.
مزایای سفارش لیمیت
- **کنترل قیمت:** مهم‌ترین مزیت سفارش لیمیت، کنترل شما بر قیمت نهایی معامله است. شما می‌توانید از خرید یا فروش در قیمت‌های نامطلوب جلوگیری کنید.
- **کاهش ریسک:** با تعیین قیمت مورد نظر، ریسک خرید در قیمت‌های بالا یا فروش در قیمت‌های پایین را کاهش می‌دهید.
- **مناسب برای استراتژی‌های خاص:** سفارش لیمیت برای اجرای استراتژی‌های معاملاتی مختلف مانند میانگین هزینه (Dollar-Cost Averaging) و معاملات نوسانی (Swing Trading) بسیار مناسب است.
- **حذف احساسات:** با تعیین قیمت از قبل، از تصمیم‌گیری‌های هیجانی در لحظه معامله جلوگیری می‌کنید.
معایب سفارش لیمیت
- **عدم تضمین اجرا:** مهم‌ترین عیب سفارش لیمیت، عدم تضمین اجرای آن است. اگر قیمت به سطح تعیین شده نرسد، سفارش شما اجرا نمی‌شود.
- **از دست دادن فرصت:** در بازارهای پرنوسان، ممکن است قیمت به سرعت از سطح تعیین شده عبور کند و شما فرصت معامله را از دست بدهید.
- **زمان‌بر بودن:** ممکن است لازم باشد مدت زمان طولانی منتظر بمانید تا سفارش شما اجرا شود.
کاربردهای سفارش لیمیت
- **خرید در اصلاح قیمت:** اگر معتقدید که یک دارایی در حال اصلاح قیمت است، می‌توانید از سفارش لیمیت خرید برای خرید آن در قیمت‌های پایین‌تر استفاده کنید.
- **فروش در مقاومت:** اگر معتقدید که یک دارایی به سطح مقاومت رسیده است، می‌توانید از سفارش لیمیت فروش برای فروش آن در قیمت‌های بالاتر استفاده کنید.
- **تعیین حد سود:** می‌توانید از سفارش لیمیت فروش برای تعیین حد سود خود استفاده کنید. به این صورت که سفارش را با قیمتی بالاتر از قیمت فعلی دارایی ثبت می‌کنید.
- **تعیین حد ضرر:** می‌توانید از سفارش لیمیت فروش برای تعیین حد ضرر خود استفاده کنید. به این صورت که سفارش را با قیمتی پایین‌تر از قیمت فعلی دارایی ثبت می‌کنید.
- **استفاده در استراتژی‌های آربیتراژ**: در معاملات آربیتراژ، سفارش لیمیت برای بهره‌برداری از تفاوت قیمت در بازارهای مختلف استفاده می‌شود.
انواع سفارش لیمیت
- **سفارش لیمیت معمولی:** همانطور که توضیح داده شد، این نوع سفارش تنها زمانی اجرا می‌شود که قیمت به سطح تعیین شده برسد یا بهتر شود.
- **سفارش لیمیت با زمان‌بندی (Time-in-Force):** این نوع سفارش به شما امکان می‌دهد زمان‌بندی خاصی را برای اجرای سفارش تعیین کنید. برخی از زمان‌بندی‌های رایج عبارتند از:
* **Day:** سفارش تنها در طول روز جاری معتبر است. * **Good-Til-Canceled (GTC):** سفارش تا زمانی که توسط شما کنسل شود معتبر است. * **Immediate-or-Cancel (IOC):** سفارش باید بلافاصله اجرا شود، در غیر این صورت کنسل می‌شود. * **Fill-or-Kill (FOK):** سفارش باید به طور کامل اجرا شود، در غیر این صورت کنسل می‌شود.
- **سفارش لیمیت پنهان (Hidden Limit Order):** این نوع سفارش در دفترچه سفارشات (Order Book) به طور کامل نمایش داده نمی‌شود و فقط بخشی از آن قابل مشاهده است. این امر می‌تواند به جلوگیری از تأثیرگذاری بر قیمت کمک کند.
نکات مهم در استفاده از سفارش لیمیت
- **تحلیل بازار:** قبل از ثبت سفارش لیمیت، حتماً بازار را به دقت تحلیل کنید و سطوح حمایت و مقاومت را شناسایی کنید. از تحلیل تکنیکال و تحلیل بنیادی برای پیش‌بینی روند قیمت استفاده کنید.
- **حجم معاملات:** به حجم معاملات توجه کنید. اگر حجم معاملات کم باشد، ممکن است سفارش شما دیرتر اجرا شود یا اصلاً اجرا نشود. تحلیل حجم معاملات می‌تواند در این زمینه مفید باشد.
- **نقدینگی:** مطمئن شوید که دارایی مورد نظر دارای نقدینگی کافی است. نقدینگی پایین می‌تواند باعث تأخیر در اجرای سفارش شود.
- **تعیین قیمت مناسب:** قیمت تعیین شده برای سفارش لیمیت باید واقع‌بینانه باشد. اگر قیمت خیلی دور از قیمت فعلی باشد، احتمال اجرای آن کم است.
- **کنسل کردن سفارش:** اگر شرایط بازار تغییر کرد، سفارش لیمیت خود را کنسل کنید.
ترکیب سفارش لیمیت با سایر سفارشات
سفارش لیمیت را می‌توان با سایر انواع سفارشات شرطی مانند سفارش توقف (Stop Order) ترکیب کرد تا استراتژی‌های معاملاتی پیچیده‌تری ایجاد کرد. به عنوان مثال، می‌توانید یک سفارش توقف خرید را با یک سفارش لیمیت فروش ترکیب کنید تا به طور خودکار سود خود را قفل کنید.
مثال‌های عملی
- **مثال 1:** شما سهام شرکت "بتا" را با قیمت 50 تومان دارید و می‌خواهید آن را با قیمت 55 تومان بفروشید. شما یک سفارش لیمیت فروش با قیمت 55 تومان ثبت می‌کنید. اگر قیمت سهام به 55 تومان برسد، سهام شما به طور خودکار فروخته می‌شود.
- **مثال 2:** شما می‌خواهید سهام شرکت "گاما" را بخرید، اما معتقدید که قیمت آن در حال حاضر بیش از حد بالاست. شما یک سفارش لیمیت خرید با قیمت 20 تومان ثبت می‌کنید. اگر قیمت سهام به 20 تومان برسد، سهام شما خریداری می‌شود.
منابع بیشتر
- سفارشات شرطی
- دفترچه سفارشات
- تحلیل تکنیکال
- تحلیل بنیادی
- مدیریت ریسک
- استراتژی اسکالپینگ
- استراتژی معاملات روزانه
- استراتژی معاملات نوسانی
- استراتژی میانگین هزینه
- استراتژی شکست مقاومت
- استراتژی بازگشت به میانگین
- اندیکاتور میانگین متحرک
- اندیکاتور RSI
- اندیکاتور MACD
- الگوهای نموداری
- حجم معاملات
=
شروع معاملات الآن
ثبت‌نام در IQ Option (حداقل واریز $10) باز کردن حساب در Pocket Option (حداقل واریز $5)
به جامعه ما بپیوندید
در کانال تلگرام ما عضو شوید @strategybin و دسترسی پیدا کنید به: ✓ سیگنال‌های معاملاتی روزانه ✓ تحلیل‌های استراتژیک انحصاری ✓ هشدارهای مربوط به روند بازار ✓ مواد آموزشی برای مبتدیان
