ভলিউম ওয়েটেড এভারেজ
ভলিউম ওয়েটেড এভারেজ (Volume Weighted Average Price)
ভলিউম ওয়েটেড এভারেজ প্রাইস বা VWAP হল একটি ট্রেডিং বেঞ্চমার্ক যা একটি নির্দিষ্ট সময়কালে একটি সিকিউরিটিজের গড় মূল্য পরিমাপ করে, যা সেই সময়ের মধ্যে লেনদেনের ভলিউম দ্বারা ওজনযুক্ত। এটি বিশেষ করে ইনস্টিটিউশনাল বিনিয়োগকারীদের কাছে জনপ্রিয়, যারা বৃহৎ সংখ্যক শেয়ার কেনা বা বিক্রির সময় বাজারের প্রভাব কমাতে চান। VWAP একটি নির্দিষ্ট সময়ের মধ্যে কার্যকর মূল্যের একটি ধারণা দেয়।
VWAP এর ধারণা
VWAP মূলত একটি নির্দিষ্ট সময়কালে শেয়ারের গড় মূল্য বের করে, যেখানে প্রতিটি লেনদেনের মূল্যকে তার ভলিউম দিয়ে গুণ করা হয়। এরপর মোট ভলিউম দিয়ে ভাগ করা হয়। এর ফলে যে মান পাওয়া যায়, সেটাই হল VWAP।
ফর্মুলা:
VWAP = ∑ (মূল্য × ভলিউম) / ∑ ভলিউম
এখানে,
- মূল্য হল প্রতিটি লেনদেনের মূল্য।
- ভলিউম হল প্রতিটি লেনদেনের ভলিউম।
- ∑ চিহ্নটি একটি নির্দিষ্ট সময়কালের সমস্ত লেনদেনের যোগফল নির্দেশ করে।
উদাহরণস্বরূপ, ধরা যাক একটি স্টক দিনের শুরুতে 100 টাকায় 100টি শেয়ার, তারপর 105 টাকায় 150টি শেয়ার এবং দিনের শেষে 110 টাকায় 200টি শেয়ার লেনদেন হয়েছে। তাহলে VWAP হবে:
VWAP = (100 × 100 + 105 × 150 + 110 × 200) / (100 + 150 + 200) = (10000 + 15750 + 22000) / 450 = 47750 / 450 = 106.11 টাকা
VWAP কিভাবে কাজ করে?
VWAP একটি নির্দিষ্ট সময়কালের মধ্যে বাজারের গড় মূল্য প্রতিফলিত করে। এটি টেকনিক্যাল অ্যানালিস্টদের জন্য গুরুত্বপূর্ণ, কারণ এটি সম্ভাব্য সমর্থন এবং প্রতিরোধ স্তর হিসেবে কাজ করতে পারে। VWAP এর উপরে মূল্য গেলে, এটি একটি বুলিশ সংকেত হিসেবে বিবেচিত হয়, এবং এর নিচে গেলে, এটি বিয়ারিশ সংকেত হিসেবে বিবেচিত হয়।
- ইনস্টিটিউশনাল বিনিয়োগকারীরা প্রায়শই তাদের অর্ডারগুলি VWAP এর কাছাকাছি স্থাপন করে, যাতে তারা বাজারের স্বাভাবিক মূল্যে লেনদেন করতে পারে এবং বাজারের উপর বড় ধরনের প্রভাব ফেলতে না পারে।
- VWAP ব্যবহার করে ট্রেডাররা তাদের ট্রেডিং কৌশল তৈরি করতে পারে।
- এটি অ্যালগরিদমিক ট্রেডিং সিস্টেমে ব্যাপকভাবে ব্যবহৃত হয়।
VWAP এর ব্যবহার
১. বেঞ্চমার্কিং: VWAP বিনিয়োগকারীদের তাদের ট্রেডের কার্যকারিতা মূল্যায়ন করতে সাহায্য করে। যদি একজন বিনিয়োগকারী VWAP-এর চেয়ে কম দামে শেয়ার কিনতে পারে, তবে এটি একটি ভাল ট্রেড হিসেবে বিবেচিত হয়।
২. ট্রেডিং সংকেত: VWAP ট্রেডিং সংকেত তৈরি করতে ব্যবহার করা যেতে পারে। উদাহরণস্বরূপ, যদি দাম VWAP-এর উপরে উঠে যায়, তবে এটি কেনার সংকেত হতে পারে।
৩. অর্ডার এক্সিকিউশন: VWAP অ্যালগরিদমিক ট্রেডিং সিস্টেমে অর্ডার এক্সিকিউশনের জন্য ব্যবহৃত হয়। এটি বড় অর্ডারগুলিকে ছোট ছোট অংশে বিভক্ত করে এবং বাজারের উপর প্রভাব না ফেলে ধীরে ধীরে এক্সিকিউট করে।
৪. বাজারের গতিবিধি বোঝা: VWAP বাজারের গতিবিধি বুঝতে সাহায্য করে। যদি VWAP ক্রমশ বাড়তে থাকে, তবে এটি বাজারের বুলিশ প্রবণতা নির্দেশ করে।
VWAP এবং অন্যান্য সূচক
- মুভিং এভারেজ (Moving Average): মুভিং এভারেজ একটি নির্দিষ্ট সময়ের মধ্যে গড় মূল্য দেখায়, কিন্তু এটি ভলিউমকে বিবেচনা করে না। VWAP ভলিউমকে বিবেচনা করে, তাই এটি আরও সঠিক তথ্য প্রদান করে।
- এক্সপোনেনশিয়াল মুভিং এভারেজ (Exponential Moving Average): EMA সাম্প্রতিক মূল্যগুলোকে বেশি গুরুত্ব দেয়, কিন্তু VWAP ভলিউমের উপর ভিত্তি করে তৈরি হয়।
- রিলেটিভ স্ট্রেংথ ইন্ডেক্স (Relative Strength Index): RSI একটি মোমেন্টাম নির্দেশক, যা অতিরিক্ত কেনা বা অতিরিক্ত বিক্রির অবস্থা নির্দেশ করে। VWAP মূল্যের গড় নির্দেশ করে।
- MACD (Moving Average Convergence Divergence): MACD দুটি মুভিং এভারেজের মধ্যে সম্পর্ক দেখায়। VWAP একটি স্বতন্ত্র মূল্য সূচক।
- বলিঙ্গার ব্যান্ডস (Bollinger Bands): বলিঙ্গার ব্যান্ডস অস্থিরতা পরিমাপ করে। VWAP একটি গড় মূল্য নির্দেশ করে।
| বিবরণ | ভলিউম বিবেচনা করে? | | |||||
| ভলিউম ওয়েটেড এভারেজ প্রাইস | হ্যাঁ | | সাধারণ গড় মূল্য | না | | সাম্প্রতিক মূল্যকে বেশি গুরুত্ব দেয় | না | | মোমেন্টাম নির্দেশক | না | | দুটি মুভিং এভারেজের মধ্যে সম্পর্ক | না | | অস্থিরতা পরিমাপক | না | |
VWAP এর সুবিধা এবং অসুবিধা
সুবিধা:
- বাজারের বাস্তবসম্মত চিত্র: VWAP বাজারের প্রকৃত পরিস্থিতি প্রতিফলিত করে, কারণ এটি ভলিউমকে বিবেচনা করে।
- কার্যকর ট্রেডিং: এটি বিনিয়োগকারীদের আরও ভাল ট্রেডিং সিদ্ধান্ত নিতে সাহায্য করে।
- অ্যালগরিদমিক ট্রেডিংয়ের জন্য উপযোগী: VWAP অ্যালগরিদমিক ট্রেডিং সিস্টেমে ব্যবহারের জন্য বিশেষভাবে উপযুক্ত।
- বৃহৎ অর্ডারের সুবিধা: বড় আকারের ট্রেড করার সময় বাজারের উপর কম প্রভাব ফেলে।
অসুবিধা:
- বিলম্বিত সংকেত: VWAP একটি বিলম্বিত সূচক, তাই এটি দ্রুত পরিবর্তনশীল বাজারে তাৎক্ষণিক সংকেত দিতে পারে না।
- ভলিউমের উপর নির্ভরশীলতা: কম ভলিউমের বাজারে VWAP নির্ভরযোগ্য নাও হতে পারে।
- জটিল গণনা: VWAP গণনা করা কিছুটা জটিল হতে পারে, যদিও আধুনিক ট্রেডিং প্ল্যাটফর্মগুলি স্বয়ংক্রিয়ভাবে এটি করে।
- ভুল ব্যাখ্যা: ভুলভাবে ব্যাখ্যা করলে ট্রেডিং-এ ক্ষতি হতে পারে।
VWAP ব্যবহারের কৌশল
১. VWAP ক্রসওভার: যখন দাম VWAP-এর উপরে উঠে যায়, তখন এটি কেনার সংকেত দেয়, এবং যখন দাম VWAP-এর নিচে নেমে যায়, তখন এটি বিক্রির সংকেত দেয়।
২. VWAP এবং ভলিউম কনফার্মেশন: VWAP সংকেতকে ভলিউমের সাথে মিলিয়ে দেখলে ট্রেডিংয়ের সম্ভাবনা আরও বাড়ে। যদি VWAP ক্রসওভারের সাথে ভলিউম বৃদ্ধি পায়, তবে এটি একটি শক্তিশালী সংকেত।
৩. একাধিক সময়ফ্রেম বিশ্লেষণ: বিভিন্ন সময়ফ্রেমে VWAP বিশ্লেষণ করে আরও নিশ্চিত হওয়া যায়। উদাহরণস্বরূপ, দৈনিক এবং সাপ্তাহিক VWAP উভয়ই বিবেচনা করা যেতে পারে।
৪. সাপোর্ট এবং রেজিস্ট্যান্স লেভেল: VWAP প্রায়শই সাপোর্ট এবং রেজিস্ট্যান্স লেভেল হিসেবে কাজ করে। এই লেভেলগুলো চিহ্নিত করে ট্রেড করা যেতে পারে।
৫. অ্যালগরিদমিক ট্রেডিং: VWAP অ্যালগরিদমিক ট্রেডিং স্ট্র্যাটেজিতে ব্যবহার করে স্বয়ংক্রিয়ভাবে ট্রেড করা যায়।
VWAP এর প্রকারভেদ
- ডেইলি VWAP: দিনের মধ্যে লেনদেনের ভলিউম এবং মূল্যের উপর ভিত্তি করে গণনা করা হয়।
- hourly VWAP: প্রতি ঘণ্টার লেনদেনের ভলিউম এবং মূল্যের উপর ভিত্তি করে গণনা করা হয়।
- Intraday VWAP: দিনের বিভিন্ন সময়কালের জন্য গণনা করা হয়, যা ট্রেডারদের স্বল্পমেয়াদী ট্রেডিং সিদ্ধান্ত নিতে সাহায্য করে।
- Anchored VWAP: একটি নির্দিষ্ট সময়কাল থেকে শুরু করে গণনা করা হয়, যা সাধারণত গুরুত্বপূর্ণ ঘটনার সময় ব্যবহার করা হয়।
বাস্তব উদাহরণ
ধরা যাক, একজন বিনিয়োগকারী একটি কোম্পানির 10,000 শেয়ার কিনতে চান। তিনি VWAP ব্যবহার করে ধীরে ধীরে শেয়ার কিনতে শুরু করলেন। প্রথম 2,000 শেয়ার তিনি VWAP-এর নিচে 50 টাকায় কিনলেন, পরবর্তী 3,000 শেয়ার 52 টাকায়, এবং বাকি 5,000 শেয়ার 55 টাকায় কিনলেন। এই পদ্ধতিতে, তিনি বাজারের উপর বড় প্রভাব ফেলতে না পেরে ন্যায্য মূল্যে শেয়ার কিনতে সক্ষম হলেন।
উপসংহার
ভলিউম ওয়েটেড এভারেজ প্রাইস (VWAP) একটি শক্তিশালী ট্রেডিং টুল যা বিনিয়োগকারীদের বাজারের গতিবিধি বুঝতে, ট্রেডিং সিদ্ধান্ত নিতে এবং তাদের ট্রেডের কার্যকারিতা মূল্যায়ন করতে সাহায্য করে। এটি বিশেষ করে বৃহৎ বিনিয়োগকারীদের জন্য উপযোগী, যারা বাজারের উপর প্রভাব ফেলতে চান না। তবে, VWAP ব্যবহারের আগে এর সুবিধা এবং অসুবিধা সম্পর্কে ভালোভাবে জেনে নেওয়া উচিত এবং অন্যান্য টেকনিক্যাল ইন্ডিকেটর-এর সাথে মিলিয়ে ব্যবহার করা উচিত। ঝুঁকি ব্যবস্থাপনা এবং সঠিক ট্রেডিং পরিকল্পনা অনুসরণ করে VWAP ব্যবহার করলে ট্রেডিং-এ সাফল্য অর্জন করা সম্ভব।
ডে ট্রেডিং | সুইং ট্রেডিং | পজিশন ট্রেডিং | ফান্ডামেন্টাল অ্যানালাইসিস | মার্কেট সেন্টিমেন্ট | ভলিউম বিশ্লেষণ | ক্যান্ডেলস্টিক প্যাটার্ন | চार्ट প্যাটার্ন | ট্রেডিং সাইকোলজি | পোর্টফোলিও ম্যানেজমেন্ট | ঝুঁকি মূল্যায়ন | ফিনান্সিয়াল মডেলিং | বাজারের পূর্বাভাস | অর্থনৈতিক সূচক | মুদ্রা বাজার | স্টক মার্কেট | বন্ড মার্কেট | ডেরিভেটিভস | ফরেন এক্সচেঞ্জ | কমিশন
এখনই ট্রেডিং শুরু করুন
IQ Option-এ নিবন্ধন করুন (সর্বনিম্ন ডিপোজিট $10) Pocket Option-এ অ্যাকাউন্ট খুলুন (সর্বনিম্ন ডিপোজিট $5)
আমাদের সম্প্রদায়ে যোগ দিন
আমাদের টেলিগ্রাম চ্যানেলে যোগ দিন @strategybin এবং পান: ✓ দৈনিক ট্রেডিং সংকেত ✓ একচেটিয়া কৌশলগত বিশ্লেষণ ✓ বাজারের প্রবণতা সম্পর্কে বিজ্ঞপ্তি ✓ নতুনদের জন্য শিক্ষামূলক উপকরণ
