অন-ব্যালেন্স ভলিউম (OBV)

অন-ব্যালেন্স ভলিউম (OBV) একটি টেকনিক্যাল বিশ্লেষণ সরঞ্জাম যা কোনো শেয়ারের মূল্য এবং ভলিউমের মধ্যে সম্পর্ক নির্ণয় করে। এটি মূলত বাজারের প্রবণতা নিশ্চিত করতে এবং সম্ভাব্য মূল্য পরিবর্তনের পূর্বাভাস দিতে ব্যবহৃত হয়। এই সূচকটি ১৯৮০-এর দশকে জোসেফ গ্রানভিলে তৈরি করেন। বাইনারি অপশন ট্রেডিংয়ের ক্ষেত্রেও OBV গুরুত্বপূর্ণ, কারণ এটি বাজারের গতিবিধি বুঝতে এবং সঠিক সিদ্ধান্ত নিতে সাহায্য করে।

OBV-এর মূল ধারণা

OBV ধারণাটি সহজ। যদি কোনো শেয়ারের দাম বাড়ে এবং ভলিউমও বাড়ে, তাহলে OBV বৃদ্ধি পায়। এর কারণ হলো, কেনাবেচার পরিমাণ বাড়লে সাধারণত দাম বাড়ে। অন্যদিকে, দাম কমলে এবং ভলিউম বাড়লে OBV হ্রাস পায়। এখানে ভলিউম হলো শেয়ারের লেনদেনের পরিমাণ। OBV মূলত cumulative volume-এর ওপর ভিত্তি করে তৈরি হয়।

OBV গণনা করার পদ্ধতি

OBV গণনা করার জন্য নিম্নলিখিত সূত্রটি ব্যবহার করা হয়:

OBV = আগের দিনের OBV + আজকের ভলিউম (যদি দাম বাড়ে) OBV = আগের দিনের OBV - আজকের ভলিউম (যদি দাম কমে)

যদি আজকের দাম আগের দিনের দামের সমান হয়, তাহলে OBV অপরিবর্তিত থাকে।

একটি উদাহরণ দিলে বিষয়টি আরও পরিষ্কার হবে:

দিন | দাম | ভলিউম | OBV

| -------- | -------- | --------

১ | ১০ টাকা | ১০০ | ১০০ ২ | ১১ টাকা | ১৫০ | ২৫০ (১০০+১৫০) ৩ | ১০ টাকা | ১২০ | ২৫০ (পরিবর্তন নেই) ৪ | ৯ টাকা | ১৮০ | ৭0 (২৫০-১৮০) ৫ | ১০ টাকা | ৯০ | ১৭০ (৭০+৯০)

OBV-এর ব্যাখ্যা

OBV যদি দামের সাথে একই দিকে যায়, তাহলে এটি বর্তমান প্রবণতাকে সমর্থন করে। অর্থাৎ, দাম বাড়লে OBV বাড়লে বুঝতে হবে বুলিশ (bullish) প্রবণতা শক্তিশালী হচ্ছে।
OBV যদি দামের বিপরীত দিকে যায়, তাহলে এটি দুর্বলতা নির্দেশ করে। উদাহরণস্বরূপ, দাম বাড়লেও OBV কমলে বুঝতে হবে বুলিশ প্রবণতা দুর্বল হয়ে যাচ্ছে এবং দামCorrections হতে পারে।
OBV-তে divergence দেখা গেলে, তা একটি শক্তিশালী সংকেত দেয়। Bullish divergence-এর ক্ষেত্রে দাম কমলেও OBV বাড়লে বোঝা যায় বাজারের গতিবিধি পরিবর্তন হতে পারে। Bearish divergence-এর ক্ষেত্রে দাম বাড়লেও OBV কমলে বোঝা যায় বাজারের গতিবিধি নিম্নমুখী হতে পারে।
OBV একটি নির্দিষ্ট স্তরের উপরে বা নিচে থাকলে, তা ব্রেকআউট (breakout) বা ব্রেকডাউন (breakdown) নির্দেশ করতে পারে।

বাইনারি অপশন ট্রেডিং-এ OBV-এর ব্যবহার

বাইনারি অপশন ট্রেডিংয়ের ক্ষেত্রে OBV নিম্নলিখিতভাবে ব্যবহার করা যেতে পারে:

প্রবণতা নির্ধারণ: OBV ব্যবহার করে বাজারের সামগ্রিক প্রবণতা (trend) নির্ধারণ করা যায়। যদি OBV ক্রমাগত বাড়তে থাকে, তাহলে কল অপশন (call option) কেনা যেতে পারে। আর যদি OBV ক্রমাগত কমতে থাকে, তাহলে পুট অপশন (put option) কেনা যেতে পারে।
রিভার্সাল চিহ্নিতকরণ: OBV-তে divergence দেখলে বাজারের সম্ভাব্য রিভার্সাল (reversal) চিহ্নিত করা যায়। উদাহরণস্বরূপ, যদি দাম নতুন উচ্চতা তৈরি করে, কিন্তু OBV আগের উচ্চতা অতিক্রম করতে না পারে, তাহলে এটি বিয়ারিশ divergence এবং দামCorrections হওয়ার সম্ভাবনা থাকে। সেক্ষেত্রে পুট অপশন কেনা যেতে পারে।
সমর্থন ও প্রতিরোধ: OBV-এর মান নির্দিষ্ট স্তরে পৌঁছলে তা সমর্থন (support) বা প্রতিরোধ (resistance) স্তর হিসেবে কাজ করতে পারে। এই স্তরগুলি ব্রেকআউট বা ব্রেকডাউন ট্রেডিংয়ের জন্য গুরুত্বপূর্ণ।
ভলিউম বিশ্লেষণ: OBV ভলিউম বিশ্লেষণের একটি গুরুত্বপূর্ণ অংশ। এটি বাজারের গতিবিধি এবং বিনিয়োগকারীদের মনোভাব বুঝতে সাহায্য করে।

OBV এবং অন্যান্য সূচক

OBV সাধারণত অন্যান্য টেকনিক্যাল সূচক যেমন মুভিং এভারেজ (Moving Average), আরএসআই (RSI - Relative Strength Index), এমএসিডি (MACD - Moving Average Convergence Divergence) এবং ফিবোনাচ্চি রিট্রেসমেন্ট (Fibonacci Retracement)-এর সাথে ব্যবহার করা হয়। এই সূচকগুলো সম্মিলিতভাবে আরও নির্ভরযোগ্য সংকেত দিতে পারে।

OBV এবং মুভিং এভারেজ: OBV-কে মুভিং এভারেজের সাথে ব্যবহার করে প্রবণতার শক্তি এবং দিক নির্ধারণ করা যায়।
OBV এবং RSI: RSI-এর সাথে OBV ব্যবহার করে ওভারবট (overbought) এবং ওভারসোল্ড (oversold) পরিস্থিতি চিহ্নিত করা যায়।
OBV এবং MACD: MACD-এর সাথে OBV ব্যবহার করে বাজারের গতি পরিবর্তনের পূর্বাভাস দেওয়া যায়।

OBV ব্যবহারের সীমাবদ্ধতা

OBV একটি শক্তিশালী সরঞ্জাম হলেও এর কিছু সীমাবদ্ধতা রয়েছে:

OBV শুধুমাত্র ভলিউম এবং দামের ওপর ভিত্তি করে তৈরি। এটি অন্যান্য গুরুত্বপূর্ণ বিষয়, যেমন - কোম্পানির আর্থিক অবস্থা বা অর্থনৈতিক সূচকগুলি বিবেচনা করে না।
OBV মাঝে মাঝে ভুল সংকেত দিতে পারে, বিশেষ করে সাইডওয়েজ মার্কেটে (sideways market)।
OBV-কে অন্যান্য সূচকের সাথে ব্যবহার না করলে এর কার্যকারিতা কমে যেতে পারে।
ফলস ব্রেকআউট (False Breakout) এর ক্ষেত্রে OBV বিভ্রান্তিকর হতে পারে।

উন্নত OBV কৌশল

OBV Slope: OBV-এর slope (ঢাল) ব্যবহার করে প্রবণতার তীব্রতা মাপা যায়। যদি slope ইতিবাচক হয়, তাহলে বুলিশ প্রবণতা শক্তিশালী।
OBV Accumulation/Distribution Line: এই লাইনটি OBV-এর ওপর ভিত্তি করে তৈরি করা হয় এবং এটি বাজারের accumulation (সংগ্রহ) এবং distribution (বিতরণ) পর্যায় চিহ্নিত করতে সাহায্য করে।
OBV with Volume Price Trend (VPT): VPT হলো OBV-এর একটি উন্নত সংস্করণ, যা দামের পরিবর্তনের শতাংশ এবং ভলিউম বিবেচনা করে।

বাস্তব উদাহরণ

ধরা যাক, কোনো একটি শেয়ারের দাম বাড়ছে, কিন্তু OBV কমছে। এর মানে হলো, দাম বাড়ার সাথে সাথে ভলিউম বাড়ছে না। এটি একটি দুর্বল সংকেত এবং দামCorrections হওয়ার সম্ভাবনা রয়েছে। এই পরিস্থিতিতে, বাইনারি অপশন ট্রেডাররা পুট অপশন কিনতে পারেন।

অন্যদিকে, যদি দাম কমতে থাকে এবং OBV বাড়তে থাকে, তাহলে এটি একটি বুলিশ divergence। এর মানে হলো, বাজারের গতিবিধি পরিবর্তন হতে পারে এবং দাম বাড়ার সম্ভাবনা রয়েছে। এই পরিস্থিতিতে, বাইনারি অপশন ট্রেডাররা কল অপশন কিনতে পারেন।

উপসংহার

অন-ব্যালেন্স ভলিউম (OBV) একটি মূল্যবান টেকনিক্যাল বিশ্লেষণ সরঞ্জাম, যা বাইনারি অপশন ট্রেডারদের বাজারের প্রবণতা বুঝতে, সম্ভাব্য রিভার্সাল চিহ্নিত করতে এবং সঠিক ট্রেডিং সিদ্ধান্ত নিতে সাহায্য করে। তবে, OBV-কে অন্যান্য সূচকের সাথে ব্যবহার করা উচিত এবং এর সীমাবদ্ধতাগুলি সম্পর্কে সচেতন থাকা জরুরি। সঠিক জ্ঞান এবং কৌশল অবলম্বন করে OBV ব্যবহার করে বাইনারি অপশন ট্রেডিংয়ে সাফল্য অর্জন করা সম্ভব।

ভলিউম স্প্রেড অ্যানালাইসিস চাইকিন মানি ফ্লো অ্যাকুমুলেশন/ডিস্ট্রিবিউশন লাইন প্রাইস অ্যাকশন ক্যান্ডেলস্টিক প্যাটার্ন সাপোর্ট এবং রেজিস্ট্যান্স ট্রেন্ড লাইন মুভিং এভারেজ কনভারজেন্স ডাইভারজেন্স (MACD) রিলেটিভ স্ট্রেন্থ ইনডেক্স (RSI) স্টোকাস্টিক অসিলেটর বোলিঙ্গার ব্যান্ডস ফিবোনাচ্চি রিট্রেসমেন্ট এলিয়ট ওয়েভ থিওরি ডাউন ট্রেন্ড আপ ট্রেন্ড সাইডওয়েজ ট্রেন্ড ট্রেডিং স্ট্র্যাটেজি ঝুঁকি ব্যবস্থাপনা মানি ম্যানেজমেন্ট বাইনারি অপশন বেসিক কল অপশন পুট অপশন

এখনই ট্রেডিং শুরু করুন

IQ Option-এ নিবন্ধন করুন (সর্বনিম্ন ডিপোজিট $10) Pocket Option-এ অ্যাকাউন্ট খুলুন (সর্বনিম্ন ডিপোজিট $5)

আমাদের সম্প্রদায়ে যোগ দিন

আমাদের টেলিগ্রাম চ্যানেলে যোগ দিন @strategybin এবং পান: ✓ দৈনিক ট্রেডিং সংকেত ✓ একচেটিয়া কৌশলগত বিশ্লেষণ ✓ বাজারের প্রবণতা সম্পর্কে বিজ্ঞপ্তি ✓ নতুনদের জন্য শিক্ষামূলক উপকরণ