On Balance Volume

1. 1. On Balance Volume (சமநிலை கன அளவு)

சமநிலை கன அளவு (On Balance Volume - OBV) என்பது ஒரு தொழில்நுட்ப பகுப்பாய்வு கருவியாகும். இது ஒரு குறிப்பிட்ட காலப்பகுதியில் ஒரு சொத்தின் விலை நகர்வுகளையும், அதனுடன் தொடர்புடைய கன அளவையும் இணைத்து, வாங்குதல் மற்றும் விற்பனை அழுத்தத்தை அளவிடுகிறது. ஜோசப் கிரான்விள் (Joseph Granville) என்பவரால் 1963 ஆம் ஆண்டு உருவாக்கப்பட்டது. இந்த கருவி, விலை மாற்றங்களை உறுதிப்படுத்தவும், விலை போக்குகளை முன்கூட்டியே கண்டறியவும் உதவுகிறது. பைனரி ஆப்ஷன்ஸ் போன்ற நிதிச் சந்தைகளில் வர்த்தகம் செய்பவர்களுக்கு இது மிகவும் பயனுள்ள கருவியாக கருதப்படுகிறது.

சமநிலை கன அளவின் அடிப்படைக் கருத்து

சமநிலை கன அளவின் முக்கிய நோக்கம், சந்தையில் உள்ள பணத்தின் ஓட்டத்தை (Money Flow) கண்காணிப்பதாகும். விலை உயரும்போது கன அளவு அதிகரித்தால், அது வாங்குதல் அழுத்தத்தை குறிக்கிறது. விலை குறையும்போது கன அளவு அதிகரித்தால், அது விற்பனை அழுத்தத்தை குறிக்கிறது. OBV இந்த அழுத்தங்களை ஒரு எளிய சூத்திரத்தின் மூலம் கணக்கிடுகிறது:

• இன்றைய OBV = முந்தைய OBV + (இன்றைய கன அளவு * (இன்றைய முடிவு விலை - முந்தைய முடிவு விலை) / முந்தைய முடிவு விலை)

இந்த சூத்திரத்தின்படி, விலை உயர்ந்தால் OBV உயரும், விலை குறைந்தால் OBV குறையும்.

சமநிலை கன அளவை எவ்வாறு கணக்கிடுவது?

OBV கணக்கிடுவதற்கான எளிய உதாரணம் கீழே கொடுக்கப்பட்டுள்ளது:

OBV கணக்கீடு

முடிவு விலை | கன அளவு | OBV |

100 | 1000 | 1000 |

102 | 1200 | 1000 + (1200 * (102-100) / 100) = 1000 + 24 = 1024 |

101 | 800 | 1024 + (800 * (101-102) / 102) = 1024 - 7.84 = 1016.16 |

103 | 1500 | 1016.16 + (1500 * (103-101) / 101) = 1016.16 + 29.70 = 1045.86 |

இந்த அட்டவணையில், ஒவ்வொரு நாளின் முடிவு விலை மற்றும் கன அளவு கொடுக்கப்பட்டுள்ளது. OBV கணக்கீடு, முந்தைய OBV மதிப்புடன், அன்றைய கன அளவு மாற்றத்தை சேர்த்து கணக்கிடப்படுகிறது.

சமநிலை கன அளவை எவ்வாறு விளக்குவது?

சமநிலை கன அளவை விளக்குவதற்கு சில முக்கிய கூறுகள் உள்ளன:

• OBV மற்றும் விலை வேறுபாடு (Divergence): விலை ஒரு புதிய உச்சத்தை அடையும்போது, OBV புதிய உச்சத்தை அடையவில்லை என்றால், அது ஒரு விலை வேறுபாடு எனப்படும். இது ஒரு பலவீனமான சமிக்ஞையாக கருதப்படுகிறது. அதேபோல், விலை புதிய குறைந்த புள்ளியை அடையும்போது, OBV புதிய குறைந்த புள்ளியை அடையவில்லை என்றால், அதுவும் ஒரு விலை வேறுபாடு ஆகும். இது ஒரு வலுவான சமிக்ஞையாக கருதப்படுகிறது.
• OBV போக்கு (Trend): OBV ஒரு மேல்நோக்கிய போக்கைக் கொண்டிருந்தால், அது வாங்குதல் அழுத்தத்தை குறிக்கிறது. OBV ஒரு கீழ்நோக்கிய போக்கைக் கொண்டிருந்தால், அது விற்பனை அழுத்தத்தை குறிக்கிறது.
• OBV உடைப்பு (Breakout): OBV ஒரு முக்கியமான நிலையை உடைத்தால், அது ஒரு புதிய போக்கு தொடங்கப்போகிறது என்பதற்கான அறிகுறியாக இருக்கலாம்.

பைனரி ஆப்ஷன்ஸ் வர்த்தகத்தில் சமநிலை கன அளவின் பயன்பாடு

பைனரி ஆப்ஷன்ஸ் வர்த்தகத்தில், சமநிலை கன அளவை பல்வேறு வழிகளில் பயன்படுத்தலாம்:

• போக்கு உறுதிப்படுத்தல் (Trend Confirmation): ஒரு சொத்தின் விலை மேல்நோக்கிச் செல்லும்போது, OBV உயர்ந்து கொண்டிருந்தால், அது மேல்நோக்கிய போக்கை உறுதிப்படுத்துகிறது. இது ஒரு கால் ஆப்ஷனை (Call Option) வாங்க ஒரு நல்ல சமிக்ஞையாக இருக்கலாம்.
• தலைகீழ் சமிக்ஞை (Reversal Signal): விலை ஒரு மேல்நோக்கிய போக்கில் இருக்கும்போது, OBV கீழ்நோக்கிச் செல்ல ஆரம்பித்தால், அது ஒரு தலைகீழ் சமிக்ஞையாக இருக்கலாம். இது ஒரு புட் ஆப்ஷனை (Put Option) வாங்க ஒரு நல்ல சமிக்ஞையாக இருக்கலாம்.
• விலை வேறுபாடு சமிக்ஞைகள் (Divergence Signals): OBV மற்றும் விலை இடையே ஒரு விலை வேறுபாடு ஏற்பட்டால், அது வர்த்தக வாய்ப்புகளை வழங்கலாம்.

சமநிலை கன அளவின் வரம்புகள்

சமநிலை கன அளவின் சில வரம்புகள் உள்ளன:

• தாமதமான சமிக்ஞைகள் (Lagging Signals): OBV ஒரு தாமதமான சமிக்ஞை ஆகும். அதாவது, விலை நகர்வுக்குப் பிறகுதான் OBV சமிக்ஞையை வழங்குகிறது.
• தவறான சமிக்ஞைகள் (False Signals): சில நேரங்களில் OBV தவறான சமிக்ஞைகளை வழங்கலாம்.
• கன அளவு தரவு (Volume Data): OBV கணக்கிடுவதற்கு துல்லியமான கன அளவு தரவு தேவை.

பிற தொடர்புடைய நுட்ப பகுப்பாய்வுக் கருவிகள்

சமநிலை கன அளவை மற்ற தொழில்நுட்ப பகுப்பாய்வுக் கருவிகளுடன் இணைத்து பயன்படுத்துவது நல்லது. சில தொடர்புடைய கருவிகள் கீழே கொடுக்கப்பட்டுள்ளன:

• நகரும் சராசரி (Moving Average): நகரும் சராசரி விலை போக்குகளை மென்மையாக்க உதவுகிறது.
• சம்பந்தப்பட்ட வலிமை குறியீடு (Relative Strength Index - RSI): RSI ஒரு சொத்தின் அதிகப்படியான வாங்குதல் அல்லது விற்பனை நிலைகளை அடையாளம் காண உதவுகிறது.
• MACD (Moving Average Convergence Divergence): MACD இரண்டு நகரும் சராசரிகளுக்கு இடையிலான உறவை காட்டுகிறது.
• ஃபைபோனச்சி மீள்விளைவு நிலைகள் (Fibonacci Retracement Levels): ஃபைபோனச்சி மீள்விளைவு நிலைகள் சாத்தியமான ஆதரவு மற்றும் எதிர்ப்பு நிலைகளை அடையாளம் காண உதவுகின்றன.
• புல்லிங் பேக் (Pullback): புல்லிங் பேக் என்பது ஒரு பெரிய போக்குக்கு எதிரான சிறிய நகர்வு ஆகும்.
• பிரேக்அவுட் (Breakout): பிரேக்அவுட் என்பது ஒரு விலை ஒரு முக்கியமான நிலையை உடைக்கும்போது நிகழ்கிறது.

அளவு பகுப்பாய்வு (Quantitative Analysis) மற்றும் சமநிலை கன அளவு

அளவு பகுப்பாய்வு என்பது புள்ளிவிவர மாதிரிகள் மற்றும் கணித சூத்திரங்களைப் பயன்படுத்தி நிதிச் சந்தைகளை பகுப்பாய்வு செய்யும் ஒரு முறையாகும். சமநிலை கன அளவை அளவு பகுப்பாய்வுடன் இணைப்பதன் மூலம், வர்த்தகர்கள் அதிக துல்லியமான சமிக்ஞைகளைப் பெறலாம். உதாரணமாக, OBV மதிப்பை ஒரு புள்ளிவிவர மாதிரியில் உள்ளீடு செய்து, வர்த்தக முடிவுகளை மேம்படுத்தலாம்.

இடர் மேலாண்மை (Risk Management) மற்றும் சமநிலை கன அளவு

சமநிலை கன அளவை பயன்படுத்தி வர்த்தகம் செய்யும் போது, இடர் மேலாண்மை மிகவும் முக்கியமானது. எந்தவொரு வர்த்தக உத்தியையும் பயன்படுத்துவதற்கு முன்பு, உங்கள் இடர் சகிப்புத்தன்மையை (Risk Tolerance) கருத்தில் கொள்ள வேண்டும். ஸ்டாப்-லாஸ் ஆர்டர்களை (Stop-Loss Orders) பயன்படுத்தி உங்கள் நஷ்டத்தை கட்டுப்படுத்தலாம்.

மேம்பட்ட சமநிலை கன அளவு உத்திகள்

• இரட்டை உச்சம் மற்றும் இரட்டை தளம் (Double Top and Double Bottom): இந்த வடிவங்களை OBV உடன் இணைத்து உறுதிப்படுத்தலாம்.
• முக்கோண வடிவங்கள் (Triangle Patterns): முக்கோண வடிவங்களின் உடைப்பை OBV மூலம் உறுதிப்படுத்தலாம்.
• சப்போர்ட் மற்றும் ரெசிஸ்டன்ஸ் (Support and Resistance): சப்போர்ட் மற்றும் ரெசிஸ்டன்ஸ் நிலைகளில் OBV இன் நடத்தையை கவனிக்கலாம்.

முடிவுரை

சமநிலை கன அளவு ஒரு சக்திவாய்ந்த தொழில்நுட்ப பகுப்பாய்வு கருவியாகும். இது சந்தையில் உள்ள வாங்குதல் மற்றும் விற்பனை அழுத்தத்தை அளவிட உதவுகிறது. பைனரி ஆப்ஷன்ஸ் வர்த்தகத்தில், இந்த கருவியை மற்ற கருவிகளுடன் இணைத்து பயன்படுத்துவதன் மூலம், வர்த்தகர்கள் அதிக லாபம் பெற முடியும். இருப்பினும், எந்தவொரு வர்த்தக உத்தியையும் பயன்படுத்துவதற்கு முன்பு, இடர் மேலாண்மை மற்றும் சந்தை பற்றிய முழுமையான புரிதல் அவசியம்.

ஏன் இது பொருத்தமானது:

• **சந்தை உறுதிப்படுத்தல் (Market Confirmation):** On Balance Volume சந்தை போக்குகளை உறுதிப்படுத்த உதவுகிறது.

இப்போது பரிவர்த்தனையை தொடங்குங்கள்

IQ Option-ல் பதிவு செய்யவும் (குறைந்தபட்ச டெபாசிட் $10) Pocket Option-ல் கணக்கு திறக்கவும் (குறைந்தபட்ச டெபாசிட் $5)

எங்கள் சமூகத்தில் சேருங்கள்

எங்கள் Telegram சேனலுக்கு சேர்ந்து @strategybin பெறுங்கள்: ✓ தினசரி பரிவர்த்தனை சமிக்ஞைகள் ✓ சிறப்பு உத்திகள் மற்றும் ஆலோசனைகள் ✓ சந்தை சார்ந்த அறிவிப்புகள் ✓ தொடக்க அடிப்படையிலான கல்வி பொருட்கள்