معامله‌گری بر اساس بازگشت
معامله‌گری بر اساس بازگشت
معامله‌گری بر اساس بازگشت (Mean Reversion Trading) یک استراتژی معاملاتی است که بر این فرض استوار است که قیمت‌ها در نهایت به میانگین خود باز می‌گردند. این استراتژی بر خلاف روند معامله‌گری (Trend Following) عمل می‌کند که بر این باور است که روندها برای مدت طولانی ادامه خواهند داشت. معامله‌گران بازگشت به میانگین، به دنبال شناسایی دارایی‌هایی هستند که به طور موقت از میانگین قیمت خود منحرف شده‌اند و انتظار دارند که قیمت‌ها به سمت میانگین بازگردند.
اصول کلیدی معامله‌گری بر اساس بازگشت
- میانگین‌گیری: درک مفهوم میانگین و چگونگی محاسبه آن برای قیمت یک دارایی بسیار مهم است. می‌توان از میانگین متحرک ساده (SMA)، میانگین متحرک نمایی (EMA) یا سایر روش‌های میانگین‌گیری استفاده کرد. میانگین متحرک ابزاری مهم در تحلیل تکنیکال است.
- انحراف معیار: انحراف معیار میزان پراکندگی قیمت‌ها را از میانگین نشان می‌دهد. انحراف معیار بالا نشان‌دهنده نوسانات بیشتر و انحراف معیار پایین نشان‌دهنده نوسانات کمتر است. انحراف معیار یک شاخص آماری کلیدی است.
- کانال‌های بازگشت به میانگین: این کانال‌ها با استفاده از میانگین و انحراف معیار محاسبه می‌شوند و محدوده قیمتی را نشان می‌دهند که قیمت‌ها احتمالاً در آن نوسان خواهند کرد.
- شناسایی فرصت‌های معاملاتی: هنگامی که قیمت یک دارایی به طور قابل توجهی از میانگین خود منحرف می‌شود، یک فرصت معاملاتی بالقوه ایجاد می‌شود.
- مدیریت ریسک: مانند هر استراتژی معاملاتی، مدیریت ریسک در معامله‌گری بر اساس بازگشت بسیار مهم است. تعیین حد ضرر و حد سود مناسب برای محافظت از سرمایه ضروری است. مدیریت ریسک در بازارهای مالی از اهمیت بالایی برخوردار است.
چگونه معامله‌گری بر اساس بازگشت انجام می‌شود؟
معامله‌گران بازگشت به میانگین معمولاً از دو روش اصلی برای اجرای این استراتژی استفاده می‌کنند:
- خرید در افت: زمانی که قیمت یک دارایی به طور موقت کاهش می‌یابد و به زیر میانگین خود می‌رود، معامله‌گران اقدام به خرید آن می‌کنند، با این انتظار که قیمت‌ها در نهایت افزایش یابند و به میانگین خود بازگردند.
- فروش در اوج: زمانی که قیمت یک دارایی به طور موقت افزایش می‌یابد و به بالای میانگین خود می‌رود، معامله‌گران اقدام به فروش آن می‌کنند، با این انتظار که قیمت‌ها در نهایت کاهش یابند و به میانگین خود بازگردند.
ابزارهای تحلیل تکنیکال برای معامله‌گری بر اساس بازگشت
- نوسانگر استوکاستیک (Stochastic Oscillator): این نوسانگر به شناسایی شرایط بیش خرید (Overbought) و بیش فروش (Oversold) کمک می‌کند. نوسانگر استوکاستیک می‌تواند نشان‌دهنده نقاط بازگشت احتمالی باشد.
- شاخص قدرت نسبی (RSI): مشابه نوسانگر استوکاستیک، RSI نیز به شناسایی شرایط بیش خرید و بیش فروش کمک می‌کند. شاخص قدرت نسبی ابزاری محبوب برای تحلیل تکنیکال است.
- باندهای بولینگر (Bollinger Bands): این باندها بر اساس میانگین متحرک و انحراف معیار محاسبه می‌شوند و محدوده نوسانات قیمت را نشان می‌دهند. باندهای بولینگر می‌توانند به شناسایی فرصت‌های معامله‌گری کمک کنند.
- میانگین متحرک همگرا-واگرا (MACD): این اندیکاتور به شناسایی تغییرات در روند قیمت و مومنتوم کمک می‌کند. MACD یک اندیکاتور محبوب برای تشخیص سیگنال‌های خرید و فروش است.
- اندیکاتور ویلیامز %R (Williams %R): این اندیکاتور نیز مانند استوکاستیک و RSI، شرایط بیش خرید و بیش فروش را نشان می‌دهد.
مزایا و معایب معامله‌گری بر اساس بازگشت
| مزایا | معایب | * پتانسیل سود در بازارهای خنثی: این استراتژی در بازارهایی که روند مشخصی ندارند، عملکرد خوبی دارد. | * ریسک در بازارهای رونددار: در بازارهای رونددار، این استراتژی می‌تواند منجر به ضرر شود، زیرا قیمت ممکن است به جای بازگشت به میانگین، به روند خود ادامه دهد. | * نسبت ریسک به ریوارد مناسب: با تعیین حد ضرر و حد سود مناسب، می‌توان نسبت ریسک به ریوارد مناسبی را به دست آورد. | * نیاز به صبر و انضباط: این استراتژی نیاز به صبر و انضباط دارد، زیرا ممکن است زمان ببرد تا قیمت به میانگین خود بازگردد. | * مناسب برای بازارهای نوسان‌دار: این استراتژی در بازارهای نوسان‌دار که قیمت‌ها به طور مداوم در حال نوسان هستند، عملکرد خوبی دارد. | * نیاز به تحلیل دقیق: شناسایی دارایی‌هایی که به طور موقت از میانگین خود منحرف شده‌اند، نیاز به تحلیل دقیق دارد. |
مثال عملی از معامله‌گری بر اساس بازگشت
فرض کنید سهام شرکت X به طور معمول در محدوده 50 تا 60 دلار معامله می‌شود. شما متوجه می‌شوید که قیمت این سهام به طور موقت به 45 دلار کاهش یافته است. با توجه به اینکه قیمت به زیر میانگین خود (55 دلار) رفته است، شما تصمیم می‌گیرید که سهام را خریداری کنید و انتظار دارید که قیمت در نهایت به میانگین خود بازگردد. شما حد ضرر را در 43 دلار (برای محافظت از سرمایه خود) و حد سود را در 57 دلار (برای کسب سود) تعیین می‌کنید.
اگر قیمت سهام به 57 دلار برسد، شما سود خود را کسب خواهید کرد. اگر قیمت سهام به 43 دلار برسد، شما با ضرر از معامله خارج خواهید شد.
نکات مهم برای موفقیت در معامله‌گری بر اساس بازگشت
- انتخاب دارایی مناسب: این استراتژی برای دارایی‌هایی که دارای نوسانات نسبتاً پایدار هستند و به طور معمول به میانگین خود باز می‌گردند، مناسب‌تر است.
- تعیین میانگین مناسب: انتخاب نوع میانگین (SMA، EMA و غیره) و دوره زمانی مناسب برای محاسبه آن بسیار مهم است.
- تعیین حد ضرر و حد سود مناسب: تعیین حد ضرر و حد سود مناسب برای محافظت از سرمایه و کسب سود ضروری است.
- مدیریت حجم معاملات: حجم معاملات باید به گونه‌ای باشد که ریسک هر معامله را محدود کند.
- صبر و انضباط: این استراتژی نیاز به صبر و انضباط دارد، زیرا ممکن است زمان ببرد تا قیمت به میانگین خود بازگردد.
- ترکیب با سایر استراتژی‌ها: معامله‌گری بر اساس بازگشت را می‌توان با سایر استراتژی‌های معاملاتی ترکیب کرد تا عملکرد آن بهبود یابد. ترکیب استراتژی‌های معاملاتی می‌تواند باعث افزایش سودآوری شود.
ارتباط با سایر استراتژی‌های معاملاتی
- معامله‌گری در رنج (Range Trading): معامله‌گری بر اساس بازگشت و معامله‌گری در رنج هر دو بر این فرض استوارند که قیمت‌ها در محدوده مشخصی نوسان خواهند کرد. معامله‌گری در رنج یک استراتژی مرتبط است.
- اسکالپینگ (Scalping): اسکالپینگ یک استراتژی معاملاتی کوتاه‌مدت است که بر کسب سود از نوسانات کوچک قیمت تمرکز دارد. معامله‌گری بر اساس بازگشت می‌تواند در اسکالپینگ نیز مورد استفاده قرار گیرد. اسکالپینگ نیازمند سرعت و دقت بالایی است.
- آربیتراژ (Arbitrage): آربیتراژ به بهره‌برداری از تفاوت قیمت یک دارایی در بازارهای مختلف اشاره دارد. معامله‌گری بر اساس بازگشت می‌تواند به شناسایی فرصت‌های آربیتراژ کمک کند. آربیتراژ یک استراتژی کم ریسک است.
- معامله‌گری الگوریتمی (Algorithmic Trading): معامله‌گری الگوریتمی از برنامه‌های کامپیوتری برای اجرای معاملات به صورت خودکار استفاده می‌کند. معامله‌گری بر اساس بازگشت را می‌توان به صورت الگوریتمی پیاده‌سازی کرد. معامله‌گری الگوریتمی نیازمند دانش برنامه‌نویسی است.
تحلیل حجم معاملات در استراتژی بازگشت به میانگین
تحلیل حجم معاملات می‌تواند به تایید سیگنال‌های ایجاد شده توسط استراتژی بازگشت به میانگین کمک کند. به عنوان مثال:
- افزایش حجم در هنگام بازگشت قیمت: اگر قیمت پس از انحراف از میانگین خود شروع به بازگشت کند و حجم معاملات نیز افزایش یابد، این می‌تواند نشان‌دهنده قدرت روند بازگشت باشد. تحلیل حجم معاملات یک ابزار قدرتمند در تحلیل تکنیکال است.
- کاهش حجم در هنگام ادامه روند انحراف: اگر قیمت به انحراف خود از میانگین ادامه دهد و حجم معاملات کاهش یابد، این می‌تواند نشان‌دهنده ضعف روند انحراف باشد و احتمال بازگشت قیمت را افزایش دهد.
- واگرایی حجم با قیمت: اگر قیمت به بالاترین حد خود برسد اما حجم معاملات کاهش یابد، این می‌تواند نشان‌دهنده ضعف روند صعودی باشد و احتمال بازگشت قیمت را افزایش دهد.
منابع بیشتر
- تحلیل تکنیکال
- تحلیل بنیادی
- مدیریت سرمایه
- روانشناسی معاملات
- بازارهای مالی
- روندها در بازارهای مالی
- اندیکاتورهای تکنیکال
- الگوهای نموداری
- نوسانات بازار
- ریسک در بازارهای مالی
- استراتژی‌های معاملاتی روزانه
- استراتژی‌های معاملاتی نوسانی
- استراتژی‌های معاملاتی بلندمدت
- استراتژی‌های معاملاتی مبتنی بر اخبار
- استراتژی‌های معاملاتی مبتنی بر احساسات
شروع معاملات الآن
ثبت‌نام در IQ Option (حداقل واریز $10) باز کردن حساب در Pocket Option (حداقل واریز $5)
به جامعه ما بپیوندید
در کانال تلگرام ما عضو شوید @strategybin و دسترسی پیدا کنید به: ✓ سیگنال‌های معاملاتی روزانه ✓ تحلیل‌های استراتژیک انحصاری ✓ هشدارهای مربوط به روند بازار ✓ مواد آموزشی برای مبتدیان
