Template:Straddle

```wiki

استراتيجية سترادل (Straddle) في الخيارات الثنائية: دليل شامل للمبتدئين

مقدمة:

استراتيجية سترادل (Straddle) هي إحدى استراتيجيات الخيارات الثنائية المتقدمة نسبياً، ولكنها قوية جداً عندما يتم تطبيقها بشكل صحيح. تعتمد هذه الاستراتيجية على توقع حدوث حركة سعرية كبيرة في الأصل الأساسي، بغض النظر عن اتجاه هذه الحركة (صعوداً أو هبوطاً). في هذا المقال، سنشرح بالتفصيل كيفية عمل استراتيجية سترادل، ومزاياها وعيوبها، وكيفية تطبيقها في تداول الخيارات الثنائية، بالإضافة إلى إدارة المخاطر المرتبطة بها.

ما هي استراتيجية سترادل؟

استراتيجية سترادل تتضمن شراء خيارين ثنائيين على نفس الأصل الأساسي، ولكن بأسعار إضراب مختلفة، وتواريخ انتهاء صلاحية متطابقة. بشكل أكثر تحديداً:

شراء خيار Call: يمنحك الحق (وليس الالتزام) بشراء الأصل الأساسي بسعر محدد (سعر الإضراب) في تاريخ محدد (تاريخ انتهاء الصلاحية).
شراء خيار Put: يمنحك الحق بشراء الأصل الأساسي بسعر محدد (سعر الإضراب) في تاريخ محدد (تاريخ انتهاء الصلاحية).

عادةً ما يكون سعر إضراب خيار Call أعلى من سعر إضراب خيار Put. الهدف من هذه الاستراتيجية هو تحقيق الربح إذا تحرك سعر الأصل الأساسي بشكل كبير في أي من الاتجاهين.

متى يجب استخدام استراتيجية سترادل؟

تعتبر استراتيجية سترادل مناسبة في الحالات التالية:

توقع حركة سعرية كبيرة: إذا كنت تتوقع أن سعر الأصل الأساسي سيتحرك بشكل كبير، ولكنك غير متأكد من اتجاه هذه الحركة، فإن سترادل يمكن أن يكون خياراً جيداً.
أخبار مهمة أو أحداث اقتصادية: قبل صدور أخبار مهمة أو بيانات اقتصادية (مثل تقارير التضخم أو أسعار الفائدة أو الناتج المحلي الإجمالي )، غالباً ما يكون هناك تقلب كبير في الأسواق. سترادل يمكن أن يستفيد من هذا التقلب.
فترات التقلب العالي: عندما يكون السوق متقلباً للغاية، تزداد احتمالية حدوث حركة سعرية كبيرة، مما يجعل سترادل أكثر ربحية. يمكن قياس التقلب باستخدام مؤشرات مثل مؤشر متوسط المدى الحقيقي (ATR).

كيفية تطبيق استراتيجية سترادل في الخيارات الثنائية

لتطبيق استراتيجية سترادل، اتبع الخطوات التالية:

1. اختر الأصل الأساسي: حدد الأصل الأساسي الذي تريد تداوله (مثل العملات الأجنبية، الأسهم، السلع، المؤشرات). 2. حدد سعر الإضراب: اختر سعر إضراب لخيار Call أعلى من سعر السوق الحالي، وسعر إضراب لخيار Put أقل من سعر السوق الحالي. يجب أن يكون الفرق بين السعرين معقولاً. 3. حدد تاريخ انتهاء الصلاحية: اختر تاريخ انتهاء الصلاحية الذي يتناسب مع توقعاتك لحركة السعر. عادةً ما يتم اختيار تاريخ انتهاء الصلاحية القريب (بضعة أيام أو أسابيع). 4. شراء الخيارات: قم بشراء خيار Call وخيار Put بنفس المبلغ، ونفس تاريخ انتهاء الصلاحية. 5. إدارة المخاطر: ضع في اعتبارك أن سترادل هي استراتيجية مكلفة نسبياً، لذا من المهم إدارة المخاطر بعناية. سنناقش إدارة المخاطر بالتفصيل في القسم التالي.

مثال توضيحي

لنفترض أن سعر سهم شركة "XYZ" هو 50 دولاراً. تتوقع أن السهم سيتحرك بشكل كبير في الأيام القليلة القادمة، ولكنك غير متأكد من الاتجاه. يمكنك تطبيق استراتيجية سترادل بالشكل التالي:

شراء خيار Call بسعر إضراب 55 دولاراً وتاريخ انتهاء الصلاحية بعد 5 أيام.
شراء خيار Put بسعر إضراب 45 دولاراً وتاريخ انتهاء الصلاحية بعد 5 أيام.

إذا ارتفع سعر السهم فوق 55 دولاراً، فسيكون خيار Call مربحاً، وستحقق ربحاً. إذا انخفض سعر السهم إلى ما دون 45 دولاراً، فسيكون خيار Put مربحاً، وستحقق ربحاً. أما إذا بقي سعر السهم بين 45 و 55 دولاراً، فستخسر المبلغ الذي دفعته لشراء الخيارين.

مزايا وعيوب استراتيجية سترادل

المزايا:

الربح بغض النظر عن الاتجاه: سترادل مربحة سواء ارتفع سعر الأصل الأساسي أو انخفض.
الاستفادة من التقلب: تستفيد هذه الاستراتيجية من فترات التقلب العالي في السوق.
مرونة: يمكن تعديل الاستراتيجية لتناسب توقعاتك المختلفة.

العيوب:

التكلفة العالية: تتطلب شراء خيارين، مما يجعلها أكثر تكلفة من بعض الاستراتيجيات الأخرى.
الحاجة إلى حركة سعرية كبيرة: يجب أن تكون حركة السعر كبيرة بما يكفي لتغطية تكلفة شراء الخيارين وتحقيق الربح.
الخطر في حالة الاستقرار: إذا بقي سعر الأصل الأساسي مستقراً، فستخسر المبلغ الذي دفعته لشراء الخيارين.

إدارة المخاطر في استراتيجية سترادل

إدارة المخاطر أمر بالغ الأهمية عند استخدام استراتيجية سترادل. إليك بعض النصائح لإدارة المخاطر:

تحديد حجم الصفقة: لا تستثمر أكثر من نسبة صغيرة من رأس مالك في صفقة واحدة. عادةً ما يتم التوصية باستثمار 1-2٪ فقط من رأس المال.
استخدام أوامر إيقاف الخسارة: يمكنك استخدام أوامر إيقاف الخسارة للحد من خسائرك في حالة تحرك السعر ضدك. على سبيل المثال، يمكنك إغلاق صفقة إذا وصل سعر الأصل الأساسي إلى مستوى معين.
اختيار تاريخ انتهاء الصلاحية المناسب: اختر تاريخ انتهاء الصلاحية الذي يتناسب مع توقعاتك لحركة السعر. إذا كنت تتوقع حركة سعرية سريعة، فاختر تاريخ انتهاء صلاحية قريب. أما إذا كنت تتوقع حركة سعرية بطيئة، فاختر تاريخ انتهاء صلاحية أبعد.
المراقبة المستمرة: راقب صفقتك باستمرار وكن مستعداً لاتخاذ إجراء إذا لزم الأمر.

استراتيجيات متقدمة متعلقة بسترادل

Short Straddle: بيع خيار Call و خيار Put بنفس سعر الإضراب وتاريخ الإنتهاء. هذه إستراتيجية مضادة لـ Straddle، حيث تربح إذا بقي السعر مستقراً.
Butterfly Spread: إستراتيجية أكثر تعقيداً تستخدم أربعة خيارات ذات أسعار إضراب مختلفة.
Condor Spread: إستراتيجية مشابهة لـ Butterfly Spread، ولكن مع أسعار إضراب مختلفة.

العلاقة بين سترادل والتحليل الفني والأساسي

التحليل الفني: يمكن استخدام التحليل الفني لتحديد نقاط الدعم والمقاومة، وأنماط الشموع اليابانية، والمؤشرات الفنية (مثل المتوسطات المتحركة، مؤشر القوة النسبية (RSI)، MACD) التي يمكن أن تساعد في توقع حركة السعر.
التحليل الأساسي: يمكن استخدام التحليل الأساسي لتقييم القيمة الجوهرية للأصل الأساسي، وفهم العوامل الاقتصادية والسياسية التي يمكن أن تؤثر على سعره.
تحليل حجم التداول: مراقبة حجم التداول يمكن أن يعطي مؤشرات حول قوة الاتجاهات السعرية.

مؤشرات إضافية مفيدة

Bollinger Bands: يمكن استخدامها لتحديد مستويات التقلب المحتملة.
Fibonacci Retracements: يمكن استخدامها لتحديد مستويات الدعم والمقاومة المحتملة.
Ichimoku Cloud: يمكن استخدامها لتحديد الاتجاهات ونقاط الدخول والخروج المحتملة.

أسماء استراتيجيات ذات صلة

Long Call: شراء خيار Call.
Long Put: شراء خيار Put.
Short Call: بيع خيار Call.
Short Put: بيع خيار Put.
Covered Call: بيع خيار Call على أسهم تمتلكها.
Protective Put: شراء خيار Put لحماية مركز أسهم موجود.

مصادر إضافية للتعلم

الخلاصة

استراتيجية سترادل هي أداة قوية يمكن أن تساعدك في تحقيق الربح من تقلبات الأسواق. ومع ذلك، من المهم فهم كيفية عمل هذه الاستراتيجية، ومزاياها وعيوبها، وكيفية إدارة المخاطر المرتبطة بها. من خلال الممارسة والتعلم المستمر، يمكنك إتقان هذه الاستراتيجية واستخدامها لتحسين نتائج تداول الخيارات الثنائية الخاصة بك. تذكر دائماً أن التداول ينطوي على مخاطر، ولا يوجد ضمان للربح. ```

ابدأ التداول الآن

سجّل في IQ Option (الحد الأدنى للإيداع 10 دولار) افتح حساباً في Pocket Option (الحد الأدنى للإيداع 5 دولار)

انضم إلى مجتمعنا

اشترك في قناة Telegram الخاصة بنا @strategybin لتصلك: ✓ إشارات تداول يومية ✓ تحليلات استراتيجية حصرية ✓ تنبيهات اتجاهات السوق ✓ مواد تعليمية للمبتدئين